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晨会纪要总结（2021年11月23日）

【核心内容】

1. 中国-东盟关系

   • 中国与东盟在2021年11月23日宣布建立全面战略伙伴关系，强调双方合作成就得益于地缘和人文优势，以及积极顺应时代发展潮流。
   • 未来中国-东盟关系的5点建议包括深化合作、拓展合作领域、加强风险防控等。
   • 中国-东盟合作将助力“一带一路”建设高质量发展，推动互联互通和国际合作。

2. 政策与市场动态

   • 央行指出，稳健货币政策应灵活精准、合理适度，关注经济发展和防范风险，做好跨周期调节，以保持经济平稳增长和增强韧性。
   • 山西证券认为，在“稳增长”预期下，低估值蓝筹股和高景气成长股或占优，建议关注相关板块的配置机会。

3. 经济与产业动态

   • 工信部与市场监管总局发布《电机能效提升计划（2021-2023年）》，目标到2023年高效节能电机年产量达1.7亿千瓦，年节电量490亿千瓦时。
   • 中国原油蒸汽裂解技术实现国内首次工业化应用，有助于石化产业转型升级及“双碳”目标的实现。
   • 生物质能被鼓励用于清洁供暖，因其稳定性强，但在县域市场仍有待推广。

4. 股票市场表现

   • 沪深两市高开高走，成交额达12549.2亿元，较前一交易日增长12.74%。
   • 汽车、有色金属、电气设备等板块涨幅居前，房地产、银行、休闲服务跌幅居前。
   • 北向资金净买入14.35亿元。

【主要观点】

• 中国-东盟合作：双方关系升级，将推动更多领域合作，包括“一带一路”、电子商务、经济技术等。
• 货币政策：强调“稳”字当头，保持流动性合理充裕，以支持经济增长和中小企业发展。
• 电机能效提升：通过推广高效节能电机，提升能源使用效率，减少碳排放。
• 股票市场：整体走势强劲，市场风险偏好提升，建议关注低估值蓝筹和高景气成长板块。

【关键信息】

一、中国-东盟全面战略伙伴关系

• 目标：深化合作，推动更高水平、更高投入效益、更高供给质量、更高发展韧性。
• 重点：三次“一带一路”座谈会强调高质量发展，包括高标准、可持续、惠民生。

二、政策与市场

• 货币政策：稳健货币政策将灵活精准，保持宏观杠杆率基本稳定。
• 资金流向：上个交易日A股主力净流入294,839.26万元，电子、有色金属、汽车等板块资金流入较多。
• 个股表现：比亚迪、宁德时代、北方稀土、亿纬锂能、赣锋锂业等个股主力净流入排名靠前；美锦能源、伊利股份、三峡能源等个股主力净流出。

三、行业与概念板块

• 领涨行业：汽车、有色金属、电气设备、电子、化工等板块涨幅较大。
• 领跌行业：房地产、银行、休闲服务、建筑材料、农林牧渔等板块跌幅较大。
• 领涨概念：半导体硅片、第三代半导体、锂电正极、IGBT、锂电电解液等概念板块涨幅显著。
• 领跌概念：疫苗、CRO、医药商业、西部水泥、保险等概念板块表现不佳。

四、山西证券策略建议

• 市场布局：建议关注低估值蓝筹股和高景气成长股，以提升市场风险偏好。
• 重点领域：清洁能源、核心元器件、数字经济等发展领域有望获得定向信贷支持。
• 风险提示：宏观经济、疫情发展、地缘政治等风险可能影响市场走势。

五、山西经济动态

• 信用修复：山西已为8705户企业实施信用修复，优化营商环境，激发市场活力。

六、个股动态

• 北信源：区块链技术研发取得进展，获中国新型城市创新应用一等奖。
• 西仪股份：拟购买重庆建工100%股权，股票停牌。
• 之江生物：与复星北铃合作开发全自动P2+核酸检测车。
• 科林电气：控股股东拟减持不超过1.65%股份。
• 齐翔腾达：控股股东提前终止减持计划，承诺未来6个月内不减持。

【全球视野】

• 美国股市：涨跌不一，道指微涨0.05%，标普500指数下跌0.32%，纳指下跌1.26%。
• 欧洲股市：德国DAX指数下跌0.27%，法国CAC40指数下跌0.1%，英国富时100指数上涨0.44%。
• 亚太股市：韩国综合指数上涨1.42%，日经225指数微涨0.09%，澳洲标普200指数下跌0.59%，新西兰NZX50指数下跌1.04%。

【资金流向监控】

• 行业资金流向：电子、有色金属、汽车净流入，医药生物、公用事业、机械设备净流出。
• 个股资金流向：比亚迪、宁德时代、北方稀土、亿纬锂能、赣锋锂业净流入；美锦能源、伊利股份、三峡能源、中银绒业、金风科技净流出。

【新股与债券发行】

• 新股申购：迈赫股份、粤万年青、达嘉维康、华强科技、内蒙新华、长江材料、喜悦智行、洁雅股份、观想科技、鼎阳科技、芯导科技等。
• 新股上市：N富佳、N正强、N雅创等。
• 债券发行：多只债券发行，包括陕西债、海南债、江西债、新疆债、深圳债、湖南债、天津债、安徽债、宁波债等，发行规模不等，期限从3年到30年不等。

【基金发行明细】

• 基金发行：多只基金发行，包括国寿安保沪港深300ETF联接A、国寿安保裕祥A、长城优选招益一年持有A等。
• 基金类型：股票型、混合型、债券型、FOF型、REITs等。

【股票和基金开户数】

• 新增投资者数量：2021年10月新增投资者数量为98.07万人。
• 期末投资者数量：2021年10月期末投资者数量为19,209.84万人。

【风险提示】

• 宏观经济：可能不及预期，影响市场走势。
• 疫情发展：可能超预期，影响消费和经济。
• 地缘政治：风险可能加剧，影响全球市场。