2021-11-29-深交所-江苏泰慕士针纺首次公开发行股票招股意向书_460页_7mb

江苏泰慕士针纺科技股份有限公司首次公开发行股票招股意向书总结

公司概况

• 公司名称：江苏泰慕士针纺科技股份有限公司
• 英文名称：Jiangsu Times Textile Technology Co., Ltd.
• 注册地址：如皋市城北街道仁寿路益寿路666号
• 法定代表人：陆彪
• 注册资本：8,000万元
• 主营业务：针织面料与针织服装的研发、生产和销售，为迪卡侬、森马服饰、Quiksilver、Kappa、全棉时代等知名服装品牌提供贴牌加工服务。
• 主要产品：运动服装、休闲服装、儿童服装等。
• 行业地位：公司为高新技术企业，拥有46项专利，其中发明专利35项，建有多个技术研发中心，产品被评为江苏省高新技术产品。

发行概况

• 发行股票类型：人民币普通股（A股）
• 发行股数：2,666.67万股，占发行后总股本的25%
• 每股面值：1.00元
• 预计发行日期：2021年12月8日
• 拟上市交易所：深圳证券交易所
• 发行后总股本：10,666.67万股
• 发行方式：网下询价配售与网上按市值申购定价发行相结合，或证监会认可的其他方式

股份锁定承诺

• 实际控制人陆彪、杨敏：上市后36个月内不转让其持有的首次公开发行前股份，之后每年转让不超过25%；离职后6个月内不转让。
• 控股股东新泰投资：上市后36个月内不转让其持有的首次公开发行前股份。
• 股东高军：上市后12个月内不转让其持有的首次公开发行前股份。
• 特殊条款：若上市后6个月内股价连续20个交易日低于发行价或期末收盘价低于发行价，锁定期自动延长6个月。

股东减持承诺

• 持股5%以上股东：锁定期满后两年内减持，价格不低于发行价（考虑除权因素）；减持需遵守相关法律法规，方式包括集中竞价、大宗交易、协议转让等。
• 减持信息披露：需按证监会及深交所规定及时披露减持计划。

股价稳定预案

• 启动条件：公司上市后三年内，若股价连续20个交易日除权后加权平均价低于上一财务年度每股净资产，则启动股价稳定措施。
• 稳定措施：
  • 公司回购：回购金额不超过首次公开发行募集资金净额，单次不低于500万元，不超过总股本2%。
  • 控股股东增持：单次增持金额不低于500万元，不超过总股本2%。
  • 董事、高管增持：增持金额不低于其上年度薪酬30%，不超过全部薪酬。
• 终止情形：股价连续10个交易日高于每股净资产或导致股权分布不符合上市条件时终止。
• 约束措施：未履行稳定股价义务的，需公开说明原因并道歉，且公司可扣留其分红或薪酬，直至履行义务。

填补即期回报措施

• 公司承诺：通过提升盈利能力、优化产品结构、加强成本控制等方式填补即期回报。
• 控股股东及实际控制人承诺：不越权干预公司经营，不侵占公司利益，若违反将承担法律责任。
• 董事、高管承诺：不输送利益、不损害公司利益，薪酬与业绩挂钩，股权激励条件与回报措施挂钩。

风险提示

• 市场需求波动：服装行业受居民收入、消费观念影响，增速放缓，需优化产品结构。
• 产业转移风险：纺织服装产业向东南亚、非洲转移，公司需提升自动化、智能化水平以保持成本及服务优势。
• 疫情风险：疫情对出口市场仍有影响，需关注国外疫情反复。
• 客户集中度风险：前五大客户占比高，主要为迪卡侬、森马服饰等，若客户减少采购将影响业绩。
• 原材料价格波动：原材料成本占产品成本约50%，需与客户协商价格。
• 劳动力成本上升：人工成本占比约20%，需通过自动化、优化流程降低成本。
• 无证房屋风险：部分房屋未取得权属证书，面积约3,216.09平方米，存在被拆除风险。
• 实际控制人不当控制风险：实际控制人陆彪、杨敏合计控制97%表决权，可能影响公司治理。

财务信息（截至2021年9月30日）

• 资产总额：58,432.75万元，较上年末增长8.39%
• 负债总额：12,497.44万元，较上年末下降22.04%
• 所有者权益：45,935.31万元，较上年末增长21.26%
• 营业收入：65,389.15万元，同比增长28.11%
• 净利润：8,054.48万元，同比增长29.91%
• 扣非净利润：7,486.18万元，同比增长32.78%
• 经营活动现金流净额：6,366.74万元，同比下降29.61%

股利分配政策

• 发行前滚存利润：由新老股东按持股比例共享。
• 上市后利润分配：实行连续、稳定政策，优先现金分红，现金分红比例不低于20%。
• 利润分配形式：可采取现金、股票或二者结合的方式。
• 调整程序：调整利润分配政策需经董事会过半数独立董事及全体董事过半数同意，并经监事会及股东大会批准（需三分之二以上表决权通过）。

股东结构

• 主要股东：
  • 新泰投资：持股60%
  • 陆彪：持股13.5%
  • 杨敏：持股13.5%
  • 泰达投资：持股5%
  • 泰然投资：持股5%
  • 高军：持股3%
• 实际控制人：陆彪、杨敏合计控制97%表决权，通过一致行动协议保持控制权稳定。

重要承诺与责任

• 公司承诺：若招股意向书存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法回购新股并赔偿投资者损失。
• 控股股东承诺：若招股意向书存在问题，将依法购回已转让股份并赔偿损失。
• 实际控制人承诺：若招股意向书存在问题，将依法赔偿投资者损失。
• 董事、高管承诺：若招股意向书存在问题，将依法赔偿投资者损失。
• 中介机构承诺：若制作、出具文件存在问题，将依法赔偿投资者损失。

财务报告审计截止日后情况

• 审计截止日：2021年6月30日
• 2021年1-9月：
  • 营业收入：65,389.15万元，同比增长28.11%
  • 净利润：8,054.48万元，同比增长29.91%
  • 扣非净利润：7,486.18万元，同比增长32.78%
• 2021年7-9月：
  • 营业收入：23,168.30万元，同比增长9.77%
  • 净利润：3,367.18万元，同比增长53.92%
  • 毛利率：24.45%，同比上升2.72%
• 现金流量净额：6,366.74万元，同比下降29.61%

2021年业绩预计

• 营业收入：8.0亿至8.5亿元，同比增长15.35%至22.56%
• 归属于母公司净利润：9,600万元至10,600万元，同比增长17.06%至29.25%
• 扣非净利润：9,000万元至10,000万元，同比增长17.36%至30.40%

附注

• 风险因素：详见“第四节 风险因素”，主要包括市场、经营、财务、技术、募集资金项目及控制权风险。
• 财务数据披露：详见“第十节 财务会计信息”及“第十一节 管理层分析与讨论”。
• 招股意向书签署日期：2021年11月30日
• 保荐机构：华泰联合证券有限责任公司
• 主要客户及供应商：包括迪卡侬、森马服饰、Quiksilver、Kappa、全棉时代、优衣库、欧时力等。
• 重要术语：详见“第一节 释义”，包括针织、梭织、染整、印绣花等专业术语。