2021-06-08-上交所-南京诺唯赞生物科技股份有限公司科创板首次公开发行股票招股说明书（注册稿）_437页_10mb

科创板风险提示与Vazyme招股说明书总结

核心内容概览

本份招股说明书为南京诺唯赞生物科技股份有限公司（以下简称“公司”或“诺唯赞”）首次公开发行股票并在科创板上市的注册稿，旨在向投资者披露公司基本情况、发行概况、重大事项及风险提示等内容。

主要观点

1. 科创板风险提示

   • 科创板市场具有较高的投资风险，公司具备研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点。
   • 投资者应充分了解科创板市场风险及公司披露的风险因素，审慎作出投资决定。

2. 公司经营情况

   • 公司主要产品为生物试剂和体外诊断产品，服务于科研、高通量测序、体外诊断、医药及疫苗研发等领域。
   • 2020年，公司因新冠疫情相关产品销售大幅增长，主营业务收入达155,900.05万元，同比增长483.48%，但该增长具有偶发性，未来存在业绩不可持续的风险。

3. 新冠疫情相关风险

   • 随着疫情逐步控制，新冠检测试剂盒及相关生物试剂的市场需求下降，导致销售单价和毛利率下降。
   • 全球疫苗接种普及将影响新冠抗体检测试剂盒的有效性，从而降低其市场销量。
   • 公司新冠抗体检测试剂盒在2021年1-3月已受到明显影响，销售收入为5,489.63万元。

4. 市场竞争与行业差距

   • 公司在国内生物试剂市场占有率仅为4.0%，远低于国际巨头如赛默飞、凯杰等。
   • 公司研发投入相对较低，技术水平和产品线丰富度与国际先进企业相比仍有较大差距。

5. 存货减值风险

   • 由于新冠疫情相关产品接近有效期，公司已计提存货跌价准备830.29万元。
   • 若未来疫情发展与预期不符，或新的检测技术推出，可能导致存货减值，影响公司业绩。

6. 房产产权风险

   • 公司拟购买的红枫科技园D2栋楼尚未取得产权证书，存在无法取得的风险。

7. 财务数据与业绩

   • 2021年1-3月，公司营业收入54,164.00万元，同比增长161.33%；净利润33,651.40万元，同比增长195.37%。
   • 2021年1-6月，公司预计实现主营业务收入8.00亿至9.00亿，净利润4.00亿至5.00亿，但上述业绩预测未经审计。

8. 募集资金用途

   • 募集资金拟用于公司总部及研发新基地、营销网络扩建、补充流动资金等项目，总投资额122,500万元，拟使用募集资金净额120,212.50万元。
   • 若募集资金不足，缺口部分将由公司自筹解决；若有剩余，用于补充营运资金。

关键信息

发行概况

• 发行股票类型：人民币普通股（A股）
• 发行股数：不超过4,001万股（不含超额配售），不低于发行后总股本的10%
• 发行后总股本：不超过40,001万股
• 拟上市交易所：上海证券交易所
• 拟上市板块：科创板
• 保荐机构：华泰联合证券有限责任公司

财务数据（单位：万元）

主要风险提示

1. 新冠疫情带来的业绩增长不可持续

   • 2020年业绩增长主要依赖新冠相关产品，未来业绩可能因疫情控制、疫苗接种及政策变化而受影响。

2. 市场竞争激烈

   • 国内生物试剂市场被国际巨头主导，公司市场占有率较低，未来面临更大的竞争压力。

3. 技术与研发能力差距

   • 公司成立时间较短，研发投入相对较少，与国际先进企业相比存在明显差距。

4. 存货减值风险

   • 储备的新冠相关产品可能因疫情发展或新技术出现而面临减值风险。

5. 房产产权风险

   • 公司拟购买的红枫科技园D2栋楼尚未取得产权证书，存在无法取得的风险。

6. 财务指标波动

   • 财务数据呈现较大波动，且2021年1-6月业绩预测未经审计，存在不确定性。

总结

本招股说明书详细披露了南京诺唯赞生物科技股份有限公司在科创板上市的相关信息，包括发行概况、财务数据、技术优势、市场风险及未来发展规划。公司作为一家生物科技企业，专注于生物试剂和体外诊断产品，其业绩在2020年因新冠疫情而大幅增长，但未来业绩存在不可持续的风险。同时，公司面临激烈的市场竞争、技术差距、存货减值、房产产权等多方面的风险。募集资金将用于提升研发能力、扩大市场及补充流动资金，以支持公司未来的发展战略。