20240203-天风证券-因子跟踪周报_动量_预期调整因子表现较好_7页_769kb

因子IC表现总结：

• 最近一周：季度ep、季度roe和季度roa等因子表现较好；小市值、90天分析师覆盖度和Beta因子表现较差。
• 最近一月：季度ep、季度roe和90天内预期调整均值因子表现良好；小市值、90天分析师覆盖度和Beta因子表现不佳。
• 最近一年：bp、1个月日均换手率和1个月换手率波动因子表现优异；Beta、一致预期净利润复合增速和90天分析师覆盖度因子表现欠佳。

因子多头组合表现总结：

• 最近一周：90天内预期调整均值、财报超研报预期程度和90天净上调预期占比因子表现强势；小市值、一致预期净利润复合增速和bp三年分位数因子表现疲软。
• 最近一月：财报超研报预期程度、90天内预期调整均值和基于一致预期的标准化预期外盈利因子表现突出；小市值、一致预期净利润复合增速和Beta因子表现逊色。
• 最近一年：前五大股东持股比例合计、bp和小市值因子表现优异；Beta、一致预期净利润复合增速和1个月非流动性冲击因子表现较弱。

报告风险提示：

• 市场环境变动风险，模型基于历史数据，不保证未来表现。