20220817-国海证券-环保_专精特新周报_长三角示范区碳达峰实施方案印发_14页_751kb

长三角示范区碳达峰实施方案印发及环保&专精特新行业周报总结

核心内容

1. 长三角示范区碳达峰实施方案印发
   该方案明确了2025年和2030年前的碳达峰目标，提出在两区一县（上海青浦、江苏吴江、浙江嘉善）基础上，力争示范区能耗强度较2020年降低15%左右，碳排放强度下降20%以上；2030年前整体率先实现碳达峰并稳步下降，为碳中和目标奠定基础。

   • 重点片区引领行动：水乡客厅、青浦西岑科创中心、吴江高铁科创新城、嘉善祥符荡创新中心被列为碳达峰重点片区，推动绿色低碳理念和技术融入规划、建设、运营、管理全过程。
   • 重点领域分类示范：聚焦产业、能源、建筑、交通和生态等重点领域，开展绿色低碳产业一体化、清洁低碳能源一体化、绿色宜居低碳建筑等行动，培育一批示范标杆。

2. 专精特新行业投资主线

   • 国产替代：在贸易摩擦背景下，核心零部件国产替代需求增强，政策支持下“小巨人”企业加速成长。
   • 碳中和：30/60双碳目标明确，预计“十四五”期间光伏&风电装机规模、新能源车渗透率将提升，带动全产业链设备及部件需求增长。

主要观点

• 环保行业：部分细分赛道中短期需求提高，整体估值略高于近一年均值，建议逢低布局。
• 专精特新行业：政策支持力度大，企业培育需求紧迫，有助于行业快速发展，维持“推荐”评级。
• 投资建议：本周建议关注谱尼测试、协鑫能科、燕麦科技、华铁股份等个股，给予买入或增持评级。

关键信息

重点公司及盈利预测

行情回顾

• 环保行业：8月8日至12日，环保及公用事业指数上涨3.01%，跑赢沪深300指数2.18pct，跑赢创业板指2.74pct。

• 子板块表现：节能板块涨幅最大（9.37%），监测板块次之（7.48%）；固废板块下跌0.51%。

• 专精特新行业：部分个股表现亮眼，如赛象科技、古鳌科技等涨幅居前；德明利、安路科技等跌幅较大。

本周公司要闻

• 环保公司：侨银股份、中持股份、博世科等中标多个环保项目，协鑫能科、钱江水利等发布中报，部分公司因项目受阻终止合作。
• 专精特新公司：赛福天入选国家级“小巨人”企业，骆驼股份发布中报，部分公司处于定增阶段。

下周大事提醒

• 多家上市公司将发布中报，如仕净科技、光大环境、旺能环境、启迪环境、瀚蓝环境、三峰环境等；部分公司将有增发股份上市。

风险提示

• 政策落地进度不及预期
• 上市公司订单增速不及预期
• 税收优惠制度变化
• 并购进度不及预期
• 疫情反复影响
• 重点关注公司业绩不及预期

投资策略

• 环保行业部分细分赛道中短期需求提升，建议逢低布局。
• 专精特新行业政策支持力度大，有利于企业快速发展，维持“推荐”评级。