2016年-数据局_莫尼塔_TMT行业AR产业演进速度研究_33页_4mb

AR产业演进速度研究总结

核心内容

本报告主要围绕增强现实（AR）产业的演进速度展开，分析了专利在推动技术发展和消费级产品商业化中的关键作用，并探讨了AR显示技术、三维注册技术等核心环节对产业爆发的影响。同时，报告还涉及AR产业链布局、风投趋势及投资建议，为投资者提供参考。

主要观点

• 专利是推动消费级产品爆发的关键因素：专利申请量的爆发通常预示着未来3-5年消费级产品的出现。例如，电视、电脑、手机等产品均在专利爆发后3-5年进入市场爆发期。
• AR专利在2010年出现爆发，未来将推动消费级产品诞生：2010年是AR专利的爆发期，当前专利申请增速放缓，预示AR产业正逐步脱离泡沫期，进入消费级产品孵化阶段。
• 显示技术是AR消费级产品爆发的核心瓶颈：目前AR头戴式设备（HMD）显示环节成本占比近50%，尤其是全息透镜和投影技术是主要成本所在，其工艺突破对AR商业化至关重要。
• 三维注册技术影响AR体验：SLAM技术是当前主流，但注册精度和算法优化仍是提升用户体验的关键。
• AR将继智能手机之后成为新一代明星产品：当前全球IT行业正等待下一个消费级明星产品，AR技术具备成为该产品的潜力。
• 风投推动AR产业发展：自2014年起，VR/AR领域风投持续增长，Magic Leap等公司获得巨额投资，显示出市场对AR的强烈期待。

关键信息

专利与产品爆发周期

AR专利发展趋势

• 全球AR专利申请量截至2016年已达7000件，其中美国、韩国、中国分别贡献2313、1390、726件，合计占全球33%、19%、10%。
• 专利类别中，技术类专利占比最高（约50%），其次是硬件类（约30%），应用类最少。
• 中国在技术类专利方面积累较弱，但在硬件制造、整机代工、下游应用等领域具有一定优势。

显示技术与成本

• 显示技术是主要瓶颈：目前AR设备显示技术在视野、分辨率、延时、眩晕等方面仍需提升，尤其是全息透镜制造工艺和成本控制。
• Hololens成本分析（以1000美元为例）：
  • 全息处理模块：约250美元（25%）
  • 光导透明全息透镜：约290美元（29%）
  • Lcos投影设备：约180美元（18%）
  • 存储设备：约150美元（15%）
  • 电池：约30美元（3%）
  • 摄像头和传感器：约100美元（10%）
  • 其他：约130美元（13%）
• 显示环节成本占比约47%-51.3%，成本下降是推动AR产品爆发的关键。

技术指标差距

产业链与投资建议

• AR产业链：分为硬件（光学、显示、传感器、处理器等）和软件（基础SDK、应用开发）两个部分。
• 国内公司布局：
  • 联创光电：涉及芯片、组件，布局AR硬件核心环节。
  • 水晶光电：在DLP、LCOS光学显示技术上实现突破，提供光学模组。
  • 歌尔声学：为Oculus和Sony提供光学、声学组件，参与AR硬件组装。
  • 康得新：光学膜产业领先，投资Ostendo与兰亭数字，布局新型显示技术。
  • 晶方科技：影像传感芯片封测服务商，提供AR/VR设备核心组件。
• 初创公司推荐：
  • 亮风台：AR教育、游戏、电商等应用领域领先。
  • 成都理想境界：专注于AR内容与应用。
  • 触景科技：AR内容开发与应用平台。

技术与市场展望

• AR与VR的技术差异：
  • 移动性：AR设备具备4G无线功能，VR设备多连接主机。
  • 视觉：VR对视野和分辨率要求更高。
  • 沉浸感：VR对延时和帧率要求更严格。
  • 实用性：AR在虚实结合、交互方式上更具优势。
  • 内容制作：VR内容制作难度大，AR内容制作相对容易。
• AR未来爆发时间：预计在2-3年后出现消费级硬件产品，5年后进入爆发期。
• 技术瓶颈：光学显示、三维注册算法、电池续航、硬件性能等是当前主要制约因素。

结论

AR产业正经历从技术积累到商业化爆发的关键阶段，专利的积累和突破是推动其发展的核心驱动力。显示技术作为最大成本环节，其工艺和成本控制将直接影响AR产品的市场接受度和爆发速度。随着技术的不断成熟，尤其是SLAM、LCOS、光场显示等关键技术的突破，AR消费级产品有望在未来3-5年内实现商业化。在投资方面，建议关注具备AR产业链布局的上市公司，以及在AR技术领域有较强研发能力的初创企业。