深度报告-20250621-东方证券-电子行业深度报告_部分存储涨价_AI和国产化驱动行业增长_21页_1mb

报告总结：电子行业深度报告（电子行业，2025.06.21）

核心观点

▶️部分存储价格持续上涨，AI与国产化驱动行业增长。NAND和DRAM价格自2025年一季度起波动回升，预计延续至二季度。
▶️AI驱动存储市场显著增长，全球AI驱动存储市场从2024年287亿美元增至2034年2552亿美元，年复合增长率24.4%。
▶️国内存储产业链受益于政策与技术推进，国产化率提升潜力大。

存储细分领域分析

DRAM

Flash

国产化机遇

投资建议

存储IC设计

• 兆易创新、北京君正、东芯股份、复旦微电、紫光国微、普冉股份等。

存储模组

• 德明利、佰维存储、朗科科技、江波龙等。

存储互联芯片

• 澜起科技、联芸科技。

海外封装测试

• 深科技。

风险提示

• 国际形势变化可能影响存储供应链与政策。
• 下游需求不及预期将引发库存压力。
• AI发展不达预期或拖慢市场增长。

💡以上信息为报告核心摘要，适合用于投资决策参考。