20240421-甬兴证券-计算机行业周报_AI板块表现值得期待_关注产业变化机遇_14页_811kb

计算机行业周报（20240408-20240412）总结

核心观点与重点

本周报告的核心观点是AI板块表现值得期待，重点关注产业变化机遇。秘塔科技的AI搜索产品“秘塔AI搜索”在3月份访问量达721万次，增长55136%，显示出强劲的市场表现和技术创新优势，提升了AI板块关注度。同时，大湾区“数据要素×金融服务”论坛成功举办，探讨数据资产金融化路径，对数据要素相关领域形成支持。低空经济获政策持续推动，如江西省和安徽省的计划，预计到2027年低空经济规模领先全国，贡献产业发展动能。整体来看，AI和数据相关领域被视为增长热点。

市场行情回顾

本周A股申万计算机指数下跌4.22%，板块整体跑输沪深300指数16.5个百分点，但跑赢创业板综指数0.32个百分点。在申万31个一级行业中排名倒数第二。板块内，计算机设备、软件开发和IT服务的二级行业分别下跌34.4%、44%和46.8%，表现分化。海外市场方面，指数整体较弱，如台湾信息服务上涨1.51%，而Wind美国中资股软件与服务下跌6.71%，反映全球科技股波动。

投资建议

报告推荐重点关注以下领域：工业软件板块，如赛意信息和鼎捷软件，因其收入稳健增长；数据要素相关股票，包括政务数据的太极股份、医疗数据的万达信息、金融数据的同花顺和东方财富等，受益于国家数据局挂牌；操作系统领域，推荐中国软件和中科创达；AI多模态和算力方面，关注万兴科技、昆仑万维、国新文化、云赛智联和高新发展；飞行汽车领域，建议关注万丰奥威、信息发展和新晨科技，后者与低空经济政策关联性强。整体来看，大模型迭代和AI龙头企业是主要投资方向。

风险提示

潜在风险包括产业发展不及预期，如AI或数据应用进展缓慢；政策推进力度不足，或国产替代进程滞后，影响相关企业业绩。投资者需关注这些因素可能导致的风险，调整投资策略。

其他要点

报告还涵盖行业新闻，如工信部推动人工智能与制造业融合，谷歌免费提供AI编辑工具，英特尔推出高性能AI芯片等，反映技术进步加速。公司动态方面有金山办公发布AI办公平台WPS365，昆仑万维部署绿色AI服务器集群等创新案例，公司公告包括多家企业年报显示净利润增长，但也涉及市场表现分化。整体而言，计算机行业在AI和数据领域有显著机遇，但需谨慎应对风险。