20231010-上海证券-基金研究周报_机构情绪持续回暖_ETF资金净流入TMT_大金融_12页_1mb

报告摘要

本报告为上海证券研究所发布的《机构情绪持续回暖，ETF资金净流入TMT、大金融》基金研究周报，分析了2023年9月21日至9月27日期间基金市场的表现及资金流向变化，揭示了机构情绪、基金仓位调整以及行业/主题基金的收益情况。

基金市场整体表现：
近一周（2023年09月21日-2023年09月27日），各基金类别收益均值为正的基金个数与为负的基金个数持平，其中股票型基金表现相对较好，收益均值为 0.54%。
股票型基金分类表现：
普通股票型基金收益表现最优，近一周收益均值为 0.68%，灵活配置型基金和偏股混合型基金也表现良好。
ETF资金流向：
- 宽基ETF：上证50、沪深300、科创50、中证1000、中证500、科创创业50均获得资金净流入，其中上证50净流入最多（+44.40亿元），创业板指净流出最多（-1.38亿元）。
- 主题ETF：TMT、大金融主题ETF资金净流入较多，分别达 13.75亿元 和 5.47亿元；医药生物、消费、周期、新能源主题ETF资金净流出较多，其中医药生物净流出最多（-37.26亿元）。
基金仓位变化：
权益基金股票仓位小幅增加，短期加仓消费风格（+0.04%），减仓周期（-0.02%）和成长风格（-0.02%），金融风格也出现加仓趋势。
行业/主题基金表现：
医药、TMT、新能源主题基金表现较好，近一周收益均值分别为 2.71%、2.15%、1.04%。其中，TMT主题基金表现突出，如华润元大信息传媒科技A（+8.82%）、银华体育文化A（+7.35%）、招商体育文化休闲A（+6.85%）。

宽基ETF：
- 短期净流入：上证50（+44.40亿元）、沪深300（+25.17亿元）、科创50（+13.13亿元）、中证1000（+10.65亿元）、中证500（+8.94亿元）、科创创业50（+1.89亿元）。
- 净流出：创业板指（-1.38亿元）。
主题ETF：
- 短期净流入：TMT（+13.75亿元）、大金融（+5.47亿元）。
- 短期净流出：医药生物（-37.26亿元）、消费（-16.68亿元）、周期（-3.93亿元）、新能源（-2.82亿元）。
TMT主题净流入前三的ETF：
- 半导体（H30184）：+9.51亿元
- 国证芯片（980017）：+6.98亿元
- 科创芯片（000685）：+3.78亿元

医药、TMT、新能源主题基金表现较好，近一周收益均值分别为 2.71%、2.15%、1.04%。
TMT主题基金收益前三：
- 华润元大信息传媒科技A（000522）：+8.82%
- 银华体育文化A（003397）：+7.35%
- 招商体育文化休闲A（001628）：+6.85%
新能源主题基金收益前三：
- 金鹰改革红利（001951）：+5.54%
- 光伏ETF（159857）：+3.94%
- 光伏ETF（515790）：+3.93%
消费主题基金收益前三：
- 宏利红利先锋A（162212）：+2.62%
- 国金鑫意医药消费A（009507）：+2.13%
- 海富通消费优选A（010421）：+1.85%
大金融主题基金收益前三：
- 上证证券商ETF（510200）：+0.17%
- 券商LOF（160633）：+0.00%
- 博时中证全指证券公司A（160516）：-0.04%

股票投资评级：
- 买入：股价表现将强于基准指数20%以上。
- 增持：股价表现将强于基准指数5-20%。
- 中性：股价表现将介于基准指数±5%之间。
- 减持：股价表现将弱于基准指数5%以上。
- 无评级：因信息不足或不确定性事件无法给出明确评级。
行业投资评级：
- 增持：行业基本面看好，相对表现优于基准指数。
- 中性：行业基本面稳定，相对表现与基准指数持平。
- 减持：行业基本面看淡，相对表现弱于基准指数。
基准指数说明：
- A股：以沪深300指数为基准。
- 港股：以恒生指数为基准。
- 美股：以标普500或纳斯达克综合指数为基准。