20150308-华创证券-通信_周报-互联网+行动计划_工业互联网起航_11页_617kb

报告摘要

本周通信行业重点聚焦于“互联网+行动计划”中工业互联网的崛起，以及TMT板块的短期调整风险。同时，信息安全、电子产业链、4G建设中后周期板块成为投资关注的热点。此外，4G牌照的发放、MWC大会的召开以及5G合作声明的发布也引发了行业对未来发展和市场机遇的广泛讨论。

工业互联网上升为国家战略：政府工作报告首次提出“工业互联网”概念，标志着其已成为国家重要的发展方向。工业互联网涵盖工业传感、工业控制、生产执行、工业宽带无线网络及通用接入平台等多个领域。
重点关注东土科技：作为工业以太网络层的代表企业，东土科技被建议优先关注。
TMT板块短期调整风险：分析师提醒投资者注意TMT板块的短期波动，建议关注具有长期价值的细分领域。
信息安全成为国家支持重点：在政策和市场需求的双重推动下，信息安全板块迎来发展机遇，重点推荐同方国芯、大唐电信等企业。
4G建设持续释放业绩潜力：4G用户增长和网络优化行业的上升周期为相关企业带来新的增长点，中兴通讯、世纪鼎利、吴通通讯等公司值得关注。
车联网与前装市场前景广阔：建议关注具备前装车场布局的公司，如盛路通信、科大讯飞、荣之联、元征科技等，同时关注智能物流与大交通方向的公司，如千方科技。
北斗应用持续升温：海格通信等企业在北斗设备和相关应用领域表现突出，未来有望在智慧城市、智能交通等领域获得更大发展空间。
宽带接入开放政策利好民营资本：首批16个试点城市正式开放民营资本进入宽带接入市场，鹏士等民营宽带龙头值得关注。

公司名称及代码	评级	推荐逻辑
航天信息（600271）	推荐	金融支付产业快速成长，估值处于低谷
恒宝股份（002104）	推荐	移动支付行业前景广阔，公司享受行业红利
大唐电信（600198）	强烈推荐	手机芯片、汽车电子芯片稀缺标的，金融IC芯片国产化
同方国芯（002049）	推荐	业绩稳健，金融IC卡芯片积极准备
海格通信（002465）	强烈推荐	北斗设备收入增长，卫星通信市场空间打开
烽火通信（600498）	推荐	4G、宽带中国利好，信息安全布局
科大讯飞（002230）	推荐	语音龙头拓展2B业务，探索人工智能，政策利好全产业链布局

行业评级	评级变动
推荐	维持

公司评级：
- 强推：预期未来6个月内超越沪深300基准指数20%以上
- 推荐：预期未来6个月内超越基准指数10%-20%
- 中性：预期未来6个月内相对基准指数变动幅度在-10%-10%之间
- 回避：预期未来6个月内相对基准指数跌幅在10%-20%之间
行业评级：
- 推荐：预期未来3-6个月内行业指数涨幅超过基准指数5%以上
- 中性：预期未来3-6个月内行业指数变动幅度在-5%-5%之间
- 回避：预期未来3-6个月内行业指数跌幅超过基准指数5%以上