20240122-正信期货-铁矿石期权周报_矿价小幅反弹_期权成交活跃_13页_699kb

铁矿石期权分析总结

一、基本面与供需

1. 全球发运量维持高位，其中澳洲环比下滑，巴西发运增加。
2. 到港量连续回升。
3. 节前钢厂复产有限，库存延续累积，整体压力不高。
4. 铁矿供需结构偏宽松。
5. 期权隐含波动率（隐波）上升，建议择机买入看涨价差组合。

二、市场数据与行情

1. 现货价格周线收于1005元/吨，环比下跌2%。
2. DCE铁矿石期货指数周线收于944元/吨，环比上涨5%。
3. 铁矿石期权周成交量及持仓量环比上升。
4. I2405系列期权环比回落，但持仓上升，PCR值降至31。
5. 铁矿石主连短期历史波动率上升，隐含波动率升至30%，高于均值水平。