深度报告-20210603-粤开证券-智能网联汽车系列之一_我国汽车产业由大转强的关键_关注四个趋势和三个赛道_27页_2mb

智能网联汽车产业发展分析报告总结

核心内容

智能网联汽车作为汽车产业转型升级的关键，正在全球范围内加速发展，成为新的战略制高点。各国纷纷将其上升为国家发展战略，中国亦在2021年明确提出《智能汽车创新发展战略》，目标是到2025年实现有条件自动驾驶的智能汽车规模化生产，到2035年实现智能汽车体系的全面建设。智能网联汽车主要由三大板块构成：路侧智能、通信平台和汽车及车生活服务。

主要观点

1. 智能网联汽车的发展趋势

• 技术发展趋势：智能网联汽车正从“单车智能”向“车-路-云协同”演进，技术门槛高，需要多领域融合。
• 生产模式转变：ODM模式或将成为未来汽车产业的新生产模式，降低企业成本和研发门槛，加快智能网联汽车的普及。
• 商业模式演进：智能网联汽车的商业模式仍处于初期，先商用后私用是可行的发展路径。数据、软件和增值服务成为主要抓手，推动产业盈利模式创新。
• 产业融合：智能网联汽车将成为多个高新技术产业跨界融合的产物，如电子信息制造、大数据、人工智能、云计算、信息通信等。

2. 智能网联汽车的产业生态重构

• 生态链变化：传统汽车产业的生态链正在从垂直结构向网状结构演变，核心地位由整车企业向两端转移，即核心软硬件提供商和运营服务商。
• 产业链价值重构：利润将向产业链两端转移，形成“微笑曲线”，汽车将从“配备电子产品的机械产品”向“配备机械功能的电子产品”转变。
• 基础设施支持：我国在5G、北斗导航、云计算等基础设施方面具备一定优势，为智能网联汽车的发展提供了良好的基础。

3. 智能网联汽车的市场前景

• 市场增长预期：预计到2035年，全球智能驾驶汽车产业规模将突破1.2万亿美元，中国将超过2000亿美元。
• 新能源与智能网联融合：新能源汽车成为智能网联技术的载体，推动汽车产业向绿色经济转型。
• 用户需求增长：年轻用户对智能网联功能需求旺盛，换购对新车市场贡献度持续上升。

关键信息

1. 重点发展赛道

• 单车智能的通用设备：如激光雷达、车载操作系统、高精度地图，其中车载智能识别系统最先迎来爆发。
• 路侧基础设施：如通信基站、RSU设备，是智能网联汽车发展的基础支撑。
• 智能座舱/车载信息娱乐产品：通过OTA升级实现数据、内容变现，具备持续现金流能力。

2. 企业布局与竞争格局

• BAT：分别聚焦于车联网、单车智能和信息娱乐生态，其车载操作系统在智能网联汽车领域具备较强竞争力。
• 华为：致力于成为汽车电子产业链的Tier1，依托通信技术和硬件制造优势，构建智能汽车产品链。
• 其他企业：如滴滴、比亚迪、吉利、长城等，与BAT、华为等科技企业开展跨界合作，推动智能网联汽车发展。

3. 技术与专利情况

• 国内技术优势：在决策规划、云平台、环境感知等关键技术领域，国内企业专利数量国际领先。
• 专利布局：2015年起智能网联技术专利数量爆发式增长，中国、美国、日本三国合计占全球专利申请量的2/3。

4. 发展路径与挑战

• 发展路径：智能网联汽车将采取“先封闭后开放，先商用后私人”的路径，以商用场景为主导，逐步拓展至私人市场。
• 挑战与风险：法律法规和数据安全风险是当前智能网联汽车发展的重要风险点。

风险提示

• 法律法规风险：自动驾驶技术面临多层面的法律问题。
• 数据安全风险：智能网联汽车涉及大量用户数据，存在数据泄露和滥用的风险。

总结

智能网联汽车正成为汽车产业发展的新方向，其发展将带来技术、商业模式和产业生态的全面重构。未来十年将是智能网联汽车发展的黄金期，中国在多个关键技术领域具备国际领先优势，同时BAT和华为等企业在智能网联产业链中占据重要地位。随着政策支持、基础设施完善和市场需求增长，智能网联汽车将开启万亿市场，成为汽车产业由大转强的关键。然而，法律法规和数据安全问题仍需重点关注，以保障产业的健康可持续发展。