2025年中国新富人群财富健康指数报告_80页_8mb

报告摘要

2025年中国新富人群财富健康指数总结

核心内容

2025年中国新富人群财富健康指数由上海高级金融学院和嘉信理财联合发布，旨在追踪新富人群对自身财富健康的认知和变化。该指数基于对财富信心、财务规划、资产管理及投资参与四项次指数的综合评估，由尼尔森IQ负责问卷设计、数据收集与指数制作。整体指数为70.35，较去年略有下降。

主要观点

养老规划意识提升，但投资参与不足
- 养老规划意识在新富人群中持续增强，但实际投资参与仍显不足。
- 52.3%的受访者表示拥有财务规划，但仅1.1%的认知符合行业标准。
- 47.6%的受访者认为政府养老金不足以支持退休生活，且对养老规划的需求显著上升。
- 个人养老金制度虽已获得近七成新富人群了解，但开户比例下降，参与意愿不足。
多元化投资加强，但与风险偏好错配
- 新富人群对基金的投资参与度显著上升，持有基金比例达42.6%，平均占比升至12.4%。
- 现金和定期存款的配置比例下降，ETF等指数化投资成为新宠。
- 新富人群的风险偏好趋于保守，仅63.1%能接受10%以上的亏损，与高期望收益形成错配。
- 短期投资行为普遍，基金持仓时间较短，且“追涨杀跌”行为显著。
AI投顾受欢迎，但真人陪伴不可替代
- 中国新富人群对AI生成的投资建议信任度较高，近七成表示非常信任或比较信任。
- AI在市场分析和风险管理方面受到青睐，但对复杂财务规划的支持意愿较低。
- 投资经验丰富者更倾向于真人投顾，认为AI无法理解复杂情感和市场突发情况。
- 投顾的核心价值在于专业评估和个性化服务，AI更多是辅助工具。
新世代投资者成为活跃力量，金融素养待提升
- 新世代投资者（18-24岁）在新富人群中的占比为13.1%，其财富信心和满意度高于其他年龄组。
- 但其金融素养水平较低，对投资信息来源的依赖度较高，且投资行为多为短期和非理性。
- 41.2%的新世代投资者依赖社交媒体获取投资信息，存在信息误导风险。
- 投资顾问的使用率较低，主要障碍为对服务渠道不了解和可用资金有限。
海外资产配置兴趣上升，但参与度仍低
- 近四成新富人群对海外资产配置感兴趣，35-44岁及高收入群体尤为明显。
- 风险认知趋于理性，对海外市场的稳定性信心下降。
- 未参与海外投资的主要原因包括不了解海外市场、缺乏合适渠道、语言障碍等。
- 跨境投资试点参与率不足20%，显示新富人群在海外投资方面仍存在障碍。
风险分散与全球化投资的重要性
- 全球化分散投资已成为长期投资策略的重要组成部分。
- 中国股市与发达市场股市表现低相关性，有助于降低集中度风险。
- 金融机构应丰富产品供给，加强投资者教育，帮助新富人群合理配置资产。

关键信息

受访者人数：4565人，其中609人为18-24岁群体，不计入指数计算。
城市分布：一线城市（2043人）、二线城市（1543人）、三线城市（979人）。
调研时间：2025年4月16日至5月9日。
指数构成：财富信心、财务规划、资产管理、投资参与四项次指数。
主要发现：养老规划意识提升，但投资参与不足；多元化投资加强，但风险偏好保守；AI投顾受欢迎，但真人投顾不可替代；新世代投资者活跃，但金融素养不足；海外资产配置兴趣上升，但参与度低；全球化投资有助于分散风险和提升长期收益。