20180806-华泰证券-融资融券周报_上周市场下跌_两融余额下行_8页_808kb

报告摘要

本周报主要分析了2018年8月上旬A股市场及融资融券市场的表现，包括主要指数走势、两融余额变化、ETF及行业融资融券情况，以及个股数据。同时，也提到了相关的研究内容和风险提示。

A股市场整体下跌：上周A股市场整体呈下跌趋势，主要指数如上证综指、深证成指、万得全A等均出现较大跌幅，其中中小板指跌幅最大，达-8.14%。
两融余额下行：沪深两市融资余额和融券余额均有所下降，融资余额减少86.19亿元，融券余额减少4.30亿元，两融余额占A股流通市值的比例有所上升。
ETF融资情况：ETF市场融资余额为903.19亿元，周环比下降0.73%。易方达创业板ETF和南方中证500ETF是融资净买入额最多的两只ETF。
行业融资变化：上周仅有3个行业出现融资净流入，比前一周减少了7个，融资净流入额排名前五的行业为食品饮料、餐饮旅游、石油石化、房地产、汽车；排名后五的行业为银行、医药、计算机、有色金属、基础化工。
个股融资情况：融资净买入额为正的股票有241只，占比约25.4%。融资净流入额排名前十的股票包括中国国旅、贵州茅台、上汽集团、大华股份等，而融资净流入额排名后十的股票则包括科大讯飞、智飞生物、京东方A等。
风险提示：两融余额变化趋势不能完全预测股市走向，投资需谨慎。同时，两融数据仅覆盖部分股票，对市场整体行情的解释能力有限。

指数	2018/07/27	2018/08/03	一周涨跌幅	一周内最大涨幅/跌幅
上证综指	2873.6	2740.4	-4.63%	0.83% / -5.12%
深证成指	9295.9	8602.1	-7.46%	0.15% / -7.46%
万得全A	3898.2	3665.4	-5.97%	0.40% / -6.31%
中小板指	6468.9	5942.0	-8.14%	0.01% / -8.14%
创业板指	1594.6	1481.6	-7.08%	0.14% / -7.08%
上证50	2525.1	2413.5	-4.42%	1.79% / -4.44%
沪深300	3521.2	3315.3	-5.85%	0.84% / -5.85%
中证500	5249.3	4929.8	-6.09%	0.11% / -6.89%

两融余额变化：截至8月3日，沪深两市融资余额为8764.70亿元，融券余额为69.31亿元。融资余额周环比增速为-0.98%，融券余额周环比增速为-6.21%。
两融交易额占比：两融交易额占A股市场成交额比例一周均值为7.56%，较前一周均值8.10%有所减少。
两融余额占流通市值：两融余额占A股流通市值比例为2.25%，较前一周的2.19%有所上升。

融资净流入额排名前十的股票：
- 中国国旅（-10.13%）
- 贵州茅台（-8.07%）
- 上汽集团（-6.77%）
- 大华股份（-18.50%）
- 南京银行（-6.35%）
- 万科A（-9.61%）
- 五粮液（-11.48%）
- 汤臣倍健（20.18%）
- 保利地产（-9.64%）
- 华域汽车（-9.55%）
融资余额周环比增速排名前十的股票：
- 通威股份（31.36%）
- 汤臣倍健（29.73%）
- 南钢股份（28.19%）
- 大华股份（25.35%）
- 方大特钢（21.08%）
- 西藏天路（20.17%）
- 华域汽车（17.73%）
- 长城影视（-15.34%）
- 顺鑫农业（-15.47%）
- 中信证券（-1.52%）
融资净流入额排名后十的股票：
- 科大讯飞（-24,432.32万元）
- 智飞生物（-24,178.24万元）
- 京东方A（-16,642.30万元）
- 士兰微（-16,593.59万元）
- 兴业银行（-15,955.43万元）
- 中国软件（-14,739.48万元）
- 方大炭素（-14,726.43万元）
- 顺鑫农业（-13,681.77万元）
- 北纬科技（-1,727.43万元）
- 中航光电（-3,777.27万元）
融资余额周环比增速排名后十的股票：
- 森马服饰（-28.78%）
- 兴民智通（-15.85%）
- 顺鑫农业（-15.47%）
- 士兰微（-14.33%）
- 利源精制（-13.80%）
- 长城影视（-15.34%）
- 士兰微（-14.33%）
- 金科股份（-13.31%）
- 电广传媒（-1.70%）
- 景兴纸业（-0.72%）

证券代码	证券简称	期间涨跌幅 (%)	两融交易额占成交额比 (%)
600523.SH	贵航股份	1.04	43.82
600543.SH	莫高股份	-4.57	36.70
600382.SH	广东明珠	-1.99	33.39
600223.SH	鲁商置业	-4.44	32.80
002393.SZ	力生制药	-6.26	32.42
000656.SZ	金科股份	-0.59	31.00
002029.SZ	七匹狼	-5.37	30.90
600470.SH	六国化工	-5.84	30.36
601929.SH	吉视传媒	-4.74	29.44
600277.SH	亿利洁能	-0.92	28.29

行业评级：以报告发布日后6个月内的行业涨跌幅相对同期沪深300指数涨跌幅为基准。
- 增持：行业股票指数超越基准
- 中性：行业股票指数基本与基准持平
- 减持：行业股票指数明显弱于基准
公司评级：以报告发布日后6个月内的公司涨跌幅相对同期沪深300指数涨跌幅为基准。
- 买入：股价超越基准20%以上
- 增持：股价超越基准5%~20%
- 中性：股价相对基准波动在-5%~5%之间
- 减持：股价弱于基准5%~20%
- 卖出：股价弱于基准20%以上