深度报告-20230321-东吴证券-计算机行业深度报告_国资云_数字经济的根本_25页_1mb

计算机行业深度报告总结

核心内容

国资云是数字中国建设的重要基础设施，旨在通过自主可控的云平台实现政府和央国企的数字化转型。它具备高安全防护水平，采用“1+N+M”混合云架构，涵盖数据治理、数据安全和数据汇聚管理等关键功能，是加强国有资产监管、统筹发展与安全的最佳实践。

随着《数字中国建设整体布局规划》的发布和国家数据局的成立，数据要素市场化建设进入新阶段，国资云将成为数据上云汇集管理的关键平台。预计到2025年，国资云市场规模将超过2400亿元，推动形成千亿市场空间。

主要观点

1. 国资云是数字化转型的关键基础设施

   • 服务政府和央国企数字化转型
   • 提升监管效率，优化数据治理
   • 实现数据安全，保障国有资产安全

2. 政策推动，市场空间广阔

   • 多地已将企业上云纳入考核
   • 未来将从建设、应用、互联互通、安全等方面推进国资云部署
   • 预计2025年国资央企云使用比例将达50%以上

3. 央国企上云需统筹发展与安全

   • 数据安全至关重要，需依托国资背景厂商
   • 国资背景厂商具备平台、资源、技术、人才等天然优势
   • 云基础设施国有化成为国有资产管理的必由之路

关键信息

• 国资云架构：采用“1+N+M”混合云架构，即1片中央企业基础公有云、N朵行业领域公有云、M朵企业特色私有云。
• 数据要素市场：预计2025年国内非公有云服务市场规模将达3050亿元，国资云将占据重要份额。
• 数据安全与自主可控：国资云将采用信创技术，保障数据资产安全，避免依赖国外技术。
• 数据上云趋势：2023年底国资监管重点系统将全部上云，2025年综合办公、经营管理系统应上尽上。

投资方向

央企背景云厂商推荐

地方国资云厂商推荐

风险提示

• 政策推进不及预期：相关政策实施可能受多种因素影响，进度和力度可能不及预期。
• 行业竞争加剧：随着市场空间扩大，竞争可能加剧，影响企业盈利能力和市场份额。

市场趋势

• 数字化转型加速：央国企上云已成为趋势，推动IT资源集约化和数字化平台建设。
• 数据要素市场发展：数据成为国家竞争新优势，数据上云汇集管理成为关键环节。
• 信创云推动国产化：信创云是国资云的组成部分，强调从底层硬件到上层应用的全面国产化。

结论

国资云是数字经济建设的重要支撑，推动数据要素市场化和国有资产安全监管。随着政策推动和市场发展，国资云将成为未来云服务市场的重要组成部分，带动相关厂商快速发展，形成千亿级市场空间。