20201207-中国银河-量化基金点评_12页_1mb

报告摘要

本报告对多种量化基金策略进行了点评，包括指数增强型基金、主动量化基金、以及其它量化策略基金，如多因子、对冲、事件驱动和大数据基金。主要分析了这些基金的超额收益、选股能力、择时能力以及回撤情况。

沪深300指数增强基金：
- 本周超额收益为正比率为 61.5%，本月超额收益为正比率为 61.5%。
- 选股能力最强的是 长信沪深300指数增强A，通过TM模型和HM模型均表现突出，TM择时能力为正的比率为 2.6%。
- 本周超额收益最大是 银河沪深300指数增强A，为 0.68%；本月超额收益最大是 富荣沪深300增强A，为 1.20%。
中证500指数增强基金：
- 本周超额收益为正比率为 37.1%，本月超额收益为正比率为 42.9%。
- 选股能力最强的是 西部利得中证500A，TM择时能力为正的比率为 25.7%。
- 本周超额收益最大是 诺安中证500指数增强，为 0.89%；本月超额收益最大是 海富通中证500增强A，为 1.32%。
其它指数增强基金：
- 本周超额收益为正比率为 73.8%，本月超额收益为正比率为 81.0%。
- 选股能力最强的是 诺安创业板指数增强，TM择时能力为正的比率为 28.6%。
- 本周超额收益最大是 长城创业板指数增强A，为 1.60%；本月超额收益最大是 长城创业板指数增强A，为 1.36%。

主动风格量化基金：
- 本周超额收益中位数为 0.3%，本月超额收益中位数为 0.5%。
- 本周超额收益为正比率为 65.6%，本月超额收益为正比率为 75.0%。
其它主动量化基金：
- 本周收益中位数为 1.51%，本月收益中位数为 2.05%。

多因子基金：
- 本周表现最好的是 长盛多因子策略优选，收益为 2.40%。
- 大摩多因子策略本周收益为 2.18%，本月收益为 3.11%。
对冲基金：
- 本周表现最好的是 汇添富绝对收益策略A，收益为 0.51%。
- 年初至今回撤最小的是 申万菱信量化对冲策略，回撤为 1.69%。
- 年初至今表现最好的是 工银瑞信绝对收益A，收益为 14.70%，回撤为 1.69%。
事件驱动基金：
- 本周表现最好的是 长盛竞争优势A，收益为 5.59%。
- 嘉实事件驱动本周收益为 1.79%，华宝事件驱动本周收益为 3.20%。
大数据基金：
- 本周表现最好的是 广发百发大数据策略成长A，收益为 2.61%。
- 南方大数据100A本周收益为 1.62%，博时淘金大数据100A本周收益为 2.47%。

沪深300指数增强基金：
- 本周超额收益最大为 0.68%（银河沪深300指数增强A）。
- 本月超额收益最大为 1.20%（富荣沪深300增强A）。
- 选股能力最强为 长信沪深300指数增强A。
中证500指数增强基金：
- 本周超额收益最大为 0.89%（诺安中证500指数增强）。
- 本月超额收益最大为 1.32%（海富通中证500增强A）。
- 选股能力最强为 西部利得中证500A。
其它指数增强基金：
- 本周超额收益最大为 1.60%（长城创业板指数增强A）。
- 本月超额收益最大为 1.36%（长城创业板指数增强A）。
- 选股能力最强为 诺安创业板指数增强。

主动风格量化基金：
- 本周超额收益中位数为 0.3%，本月超额收益中位数为 0.5%。
- 本周超额收益为正比率为 65.6%，本月超额收益为正比率为 75.0%。
其它主动量化基金：
- 本周收益中位数为 1.51%，本月收益中位数为 2.05%。

多因子基金：
- 本周表现最好的为 长盛多因子策略优选，收益为 2.40%。
- 大摩多因子策略本周收益为 2.18%，本月收益为 3.11%。
对冲基金：
- 本周表现最好的为 汇添富绝对收益策略A，收益为 0.51%。
- 年初至今回撤最小的是 申万菱信量化对冲策略，回撤为 1.69%。
- 年初至今表现最好的是 工银瑞信绝对收益A，收益为 14.70%。
事件驱动基金：
- 本周表现最好的为 长盛竞争优势A，收益为 5.59%。
- 嘉实事件驱动本周收益为 1.79%，华宝事件驱动本周收益为 3.20%。
大数据基金：
- 本周表现最好的为 广发百发大数据策略成长A，收益为 2.61%。
- 南方大数据100A本周收益为 1.62%，博时淘金大数据100A本周收益为 2.47%。