山东玻纤集团股份有限公司首次公开发行股票招股说明书（申报稿2019年4月26日报送）

山东玻纤集团股份有限公司首次公开发行股票招股说明书总结

核心内容概览

山东玻纤集团股份有限公司（以下简称“公司”）拟首次公开发行人民币普通股（A股），发行股数不超过10,000万股，发行后总股本不超过50,000万股。本次发行采用网下配售与网上定价发行相结合的方式，承销方式为余额包销，拟上市地点为上海证券交易所。公司已通过2019年第一次临时股东大会审议通过本次发行方案，该议案自审议通过之日起36个月内有效。

主要观点与关键信息

一、发行概况

• 发行股票类型：人民币普通股（A股），每股面值为1元。
• 发行方式：网下配售与网上定价发行相结合。
• 募集资金用途：
  • 年产8万吨C-CR特种纤维技术改造项目：拟投入65,534.98万元，总投资79,594.98万元。
  • 补充营运资金：拟投入20,000万元，总投资20,000万元。
• 拟上市地点：上海证券交易所。
• 发行价格与时间：发行价格与具体时间尚未公布。

二、股份锁定期承诺

1. 控股股东临矿集团：

   • 上市后36个月内不转让或委托他人管理其持有的股份。
   • 若上市后6个月内股价低于发行价，锁定期自动延长6个月。
   • 在锁定期满两年内减持的，减持价格不低于发行价。

2. 股东鼎顺创投、东方邦信、黄河三角洲：

   • 上市后12个月内不转让或委托他人管理其持有的股份。

3. 董事、高级管理人员：

   • 上市后12个月内不转让其持有的股份。
   • 若股价低于每股净资产，锁定期自动延长6个月。
   • 每年转让不超过所持股份的25%；离职后6个月内不得转让。

4. 监事：

   • 上市后12个月内不转让其持有的股份。
   • 每年转让不超过所持股份的25%；离职后6个月内不得转让。

三、稳定公司股价预案

1. 启动条件：公司股票连续20个交易日收盘价低于上一会计年度每股净资产。
2. 停止条件：公司股票连续20个交易日收盘价高于每股净资产。
3. 具体措施：
   • 控股股东增持股票；
   • 董事、高级管理人员增持股票；
   • 公司回购股票。
4. 优先顺序：控股股东增持优先于董事、高级管理人员增持，再为公司回购。
5. 约束措施：
   • 未履行承诺的主体需公开说明原因并道歉；
   • 公司可扣留未履行承诺者的现金分红及薪酬；
   • 董事会及独立董事承担相应责任。

四、持股5%以上股东的减持意向

1. 临矿集团：

   • 锁定期满后两年内，每12个月减持不超过所持股份的10%；
   • 减持价格不低于发行价及每股净资产；
   • 减持前需提前公告并备案。

2. 鼎顺创投、东方邦信：

   • 锁定期满后两年内，每12个月减持不超过所持股份的100%；
   • 减持价格不低于发行价及每股净资产；
   • 减持前需提前公告并备案。

五、关于不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏的承诺

1. 临矿集团、公司、董事、监事、高级管理人员及中介机构：
   • 承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏；
   • 若存在，将依法回购新股、赔偿投资者损失；
   • 公告程序及约束措施包括公开道歉、扣留收益、承担法律责任等。

六、发行后利润分配政策

1. 利润分配原则：持续、稳定，重视投资者回报，遵循“同股同利”原则。
2. 分配方式：
   • 优先现金分红；
   • 可进行股票股利分配；
   • 每年现金分红不少于当年可分配利润的10%，三年累计不少于年均可分配利润的30%。
3. 填补回报措施：
   • 加强募集资金管理；
   • 加快募投项目实施，提升盈利能力；
   • 加大研发和市场拓展力度；
   • 建立稳定的利润分配政策，提升股东回报。

七、风险提示

1. 利润下滑风险：

   • 宏观经济下行导致下游需求减少；
   • 原材料、能源价格上涨；
   • 政府补贴减少。

2. 生产经营风险：

   • 行业产能扩张导致供大于求；
   • 非正常停窑导致生产中断；
   • 安全事故风险；
   • 环保治理成本上升。

3. 偿债风险：

   • 公司资产负债率较高，流动比率偏低。

4. 其他风险：

   • 反倾销、反补贴风险；
   • 汇率波动风险；
   • 应收账款增加风险；
   • 固定资产减值风险；
   • 扩产不能消化风险；
   • 与欧文斯科宁（OC）合作风险；
   • 大股东控制风险；
   • 股票投资风险；
   • 本次发行摊薄即期回报风险。

八、公司治理与承诺

1. 公司治理：

   • 建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事等制度；
   • 强化内部控制，防范违法违规行为；
   • 董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的任职资格与责任明确。

2. 约束措施：

   • 若未履行承诺，需公开道歉并承担法律责任；
   • 可扣留相关收益，或限制其领取薪酬及分红。

九、其他重要事项

1. 国有股转持情况：

   • 根据国务院相关通知，国有股东不再转持公司股份；
   • 遵守相关法律法规履行义务。

2. 备查文件：

   • 包括招股说明书、审计报告、法律意见书等，供投资者查阅。

3. 专业术语释义：

   • 包括玻纤、无碱纱、中碱纱、ECR、C-CR、玻纤制品等专业名词的解释。

总结

山东玻纤集团股份有限公司拟通过首次公开发行股票筹集资金，用于技术改造和补充营运资金。公司及股东对股份锁定期、减持意向、稳定股价等事项作出明确承诺，并制定详细的约束措施以确保履行。同时，公司承诺建立持续、稳定的利润分配政策，以提升投资者回报。公司还提示了多种潜在风险，包括宏观经济、原材料、环保、偿债等，要求投资者充分关注。公司治理结构完善，承诺严格遵守法律法规，确保信息披露真实、完整。本次发行将对公司未来经营带来一定影响，但公司已制定多项措施以应对可能的回报摊薄问题。