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金融工程市场情绪与资金面分析总结（2018-12-05）

核心内容概述

本报告为2018年12月5日的A股市场情绪及资金面分析，涵盖个股涨跌停情况、创60日新高/低情况、多空头排列情况、大宗交易数据、两融余额、沪/深港通资金流动、股指期货、股票期权、波动率指数、PCR（成交量与持仓量）以及分级基金等关键指标，旨在为投资者提供市场情绪与资金流向的参考信息。

主要观点

1. 情绪面

• 个股涨跌停情况：

  • 今日自然涨停个股26只，占比0.75%；自然跌停个股19只，占比0.55%。
  • 涨停封板率55.32%，连板率22.50%。

• 个股创60日新高/低情况：

  • 创60日新高的个股150只，较上一交易日增加25只，占比4.31%，高于过去一年平均水平。
  • 创60日新低的个股9只，较上一交易日增加4只，占比0.26%，低于过去一年平均水平。

• 多空头排列情况：

  • 形成多头排列看涨个股738只，占比21.21%，较上一交易日减少17只。
  • 形成空头排列看跌个股240只，占比6.90%，较上一交易日减少51只。

• 大宗交易情况：

  • 今日大宗交易总成交额为119500.15万元，较上一交易日有所下降。
  • 折价率上升至6.75%，表明市场情绪偏弱，投资者对大宗交易标的的预期较低。

2. 资金面

• 两融余额：

  • 昨日沪深两市两融余额为7714.95亿元，周环比下降0.55%。
  • 融资买入额257.36亿元，融券卖出额6.62亿元，净买入额250.74亿元，较上一交易日下降。

• 沪/深港通资金流动：

  • 沪股通净流入10.26亿元，港股通净流入1.48亿元，较上一交易日有所上升。
  • 深股通净流出1.35亿元，港股通净流入0.74亿元，整体资金流向仍以北向为主。

3. 衍生品及其他

• 股指期货：

  • 沪深300期指IF1812报收3253.80，下跌0.36%，升水0.06%。
  • 上证50期指IH1812报收2490.00，下跌0.29%，升水0.33%。
  • 中证500期指IC1812报收4470.00，下跌0.86%，贴水0.73%。

• 波动率指数与50ETF：

  • 今日波动率指数为29.41，较上一交易日上升0.24%。
  • 50ETF报收2.48，较上一交易日下跌0.44%。

• PCR（成交量与持仓量）：

  • PCR（成交量）为0.99，环比上升19.26%。
  • PCR（持仓量）为0.87，环比上升31.11%。

• 分级基金：

  • 今日交易活跃的主动与被动股票型分级基金平均整体折价率为0.8150%。
  • 折价率波动较大，部分品种存在套利机会。

关键信息

• 市场情绪：今日市场情绪偏弱，自然涨停与跌停数量均较上一交易日有所变化，但涨跌停占比均处于正常范围内。
• 资金流向：北向资金持续净流入，但两融净买入额有所下降，显示市场融资意愿减弱。
• 股指期货：沪深300、上证50与中证500期指均下跌，且中证500期指贴水扩大，显示市场对中证500指数的预期偏弱。
• 波动率与期权：波动率指数小幅上升，50ETF下跌，表明市场波动性有所增强，但投资者情绪偏向谨慎。
• PCR指标：PCR（成交量）与PCR（持仓量）均上升，显示市场看涨情绪增强。
• 分级基金：折价率波动较大，部分品种存在套利机会，可关注相关交易策略。

风险提示

• 本报告基于历史数据统计，不构成投资建议。
• 投资者应结合自身情况独立评估，必要时咨询专业意见。

作者信息

• 分析师：吴先兴
• 执业证书编号：S1110516120001
• 联系方式：wuxianxing@tfzq.com / 18616029821
• 联系人：何青青
• 联系方式：heqingqing@tfzq.com

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