20180704-天风证券-金工定期报告_市场情绪一览_9页_598kb

金融工程市场情绪与资金面分析总结（2018-07-04）

核心内容概述

本报告为2018年7月4日的A股市场情绪及资金面分析，涵盖个股涨跌停情况、创新高/低情况、多空排列情况、大宗交易数据、两融余额、北向资金流动、股指期货、波动率指数、PCR（成交量与持仓量）以及分级基金等多方面的市场数据，为投资者提供市场情绪和资金动向的参考。

---

一、情绪面分析

1.1 个股自然涨跌停情况

• A股非ST个股总数为3445只。
• 排除停牌和一字板涨跌停个股后，自然涨停个股33只，占比 0.96%。
• 自然跌停个股33只，占比 0.96%。
• 涨停封板率为 66.00%，连板率为 15.00%。

1.2 创60日新高/低个股情况

• 创60日新高的个股为17只，较上一交易日减少11只，占比 0.49%，低于过去1年平均水平。
• 创60日新低的个股为121只，较上一交易日减少143只，占比 3.51%，同样低于过去1年平均水平。

1.3 多/空头排列情况

• 多头排列看涨个股91只，较上一交易日增加5只，占比 2.64%。
• 空头排列看跌个股909只，较上一交易日减少81只，占比 26.39%。

1.4 大宗交易情况

• 今日大宗交易总成交额为 97,665.72万元，较上一交易日有所下降。
• 折价率下降至 3.93%。

---

二、资金面分析

2.1 两融情况

• 昨日沪深两市两融余额为 9191.49亿元，周环比下降 0.54%。
• 融资买入额为 300.45亿元，融券卖出额为 10.53亿元。
• 净买入额为 289.93亿元，较上一交易日 254.53亿元 上升。

2.2 沪/深港通资金流动

• 沪股通资金净流出 3.71亿元。
• 港股通资金净流出 8.65亿元，较上一交易日有所上升。
• 北向资金净流入 4.94亿元。
• 深股通净流出 10.61亿元，港股通净流入 0.15亿元。

---

三、衍生品及其他市场数据

3.1 股指期货

• 沪深300期指IF1807 报收 3330.60点，下跌 0.96%，贴水 0.99%。
• 上证50期指IH1807 报收 2346.00点，下跌 0.59%，贴水 0.95%。
• 中证500期指IC1807 报收 5085.40点，下跌 1.24%，贴水 0.70%。

3.2 股票期权

• 波动率指数 今日为 26.94，较上一交易日上升 2.29%。
• 50ETF 报收 2.39，较上一交易日下跌 0.83%。

3.3 PCR（成交量与持仓量）

• PCR（成交量）为 1.04，环比下降 3.46%。
• PCR（持仓量）为 0.60，环比上升 38.71%。

3.4 分级基金

• 今日统计交易活跃的主动和被动股票型分级基金（日成交额>1000万元），平均整体折价率为 0.2522%。
• 整体折价率波动较大，部分品种存在套利机会。

---

关键信息总结

• 市场情绪：今日自然涨停与跌停数量相等，均占 0.96%，涨跌停封板率和连板率分别为 66.00% 和 15.00%，显示市场情绪偏弱。
• 创新高/低：创新高的个股数量减少，创新低的个股数量也有所下降，但占比仍低于过去一年平均水平。
• 多空排列：看涨个股数量增加，看跌个股数量减少，市场看涨情绪略强。
• 大宗交易：总成交额下降，折价率降至 3.93%，显示市场交易活跃度有所减弱。
• 两融余额：两融余额周环比下降 0.54%，净买入额上升，显示融资买入意愿增强。
• 北向资金：沪港通与深港通均呈现净流出，但北向资金净流入 4.94亿元，显示外资仍有一定配置意愿。
• 股指期货：三大股指期货均下跌，贴水幅度普遍较小，显示期货市场对现货的贴水预期较低。
• 波动率指数：上升 2.29%，显示市场波动性略有增强。
• PCR指标：成交量PCR下降，持仓量PCR上升，显示市场参与者情绪趋于谨慎。
• 分级基金：整体折价率较低，存在套利机会。

---

风险提示

• 本报告为市场情况监控，不构成投资建议。
• 投资者应独立评估信息，并考虑自身投资目标和风险承受能力。

---

报告作者信息

• 分析师：吴先兴，SAC执业证书编号：S1110516120001，邮箱：wuxianxing@tfzq.com，电话：18616029821。
• 联系人：韩谨阳，邮箱：hanjinyang@tfzq.com。

---

相关报告

1. 《金融工程：市场情绪一览2018-07-03》
2. 《金融工程：市场情绪一览2018-07-02》
3. 《金融工程：天风金工风格轮动策略之三——溢价追本溯源：现金流与折现率》

---

图表目录（摘要）

• 图1：一年内每日自然涨跌停个股
• 图2：一季度内每日自然涨跌停个股
• 图3：一年内每日创新高/低个股
• 图4：一年内每日多/空头排列个股
• 图5：大宗交易统计及折价率
• 图6：融资融券余额（亿元）
• 图7：两融交易规模（亿元）
• 图8：沪港通资金净流入情况
• 图9：沪深300期指主力合约及基差
• 图10：上证50期指主力合约及基差
• 图11：中证500期指主力合约及基差
• 图12：中国波指及50ETF走势图
• 图13：PCR（成交量）
• 图14：PCR（持仓量）
• 图15：活跃分级基金整体折溢价率

---

分析师声明

本报告观点反映了分析师的个人看法，与报酬无直接或间接联系。

法律声明

本报告仅供客户参考，不构成投资建议。天风证券对报告内容的准确性及完整性不作保证，不承担因使用本报告而产生的法律责任。