20240129-天风证券-消费电子行业研究周报_24年中国柔性OLED手机面板出货或将首超韩国_看好折叠屏24年销量高增_AI赋能_30页_3mb

本周消费电子行业研究周报重点关注Apple Vision Pro预售火爆、比亚迪智能化技术发布、折叠屏手机增长、PCB需求变化以及相关风险。Vision Pro预售仅一小时即导致发货推迟至3月中旬，搭载先进AI功能和丰富配件，标志着消费科技新时代。比亚迪推出璇玑智能架构和DiLink系统，总投资1000亿元于智能化领域，推动整车智能发展，包括高阶自动驾驶和个性化座舱。智能手机市场中，折叠屏手机2024年预计出货量1000万部，华为市场份额快速上升。PC领域，AIPC生态驱动复苏，微软将内存基线指定为16GB。面板行业AMOLED需求同比增长161%，中国厂商市场份额首次超越韩国。PCB原材料价格处于历史低位，关注算力拉动和国产化进程。风险包括消费需求不及预期、地缘政治冲突等。

• Apple Vision Pro预售亮眼，带动第三方配件生态。
• 比亚迪智能化战略投入1000亿元，强势推进整车智能。
• 折叠屏手机市场扩张，中国市场销量高速增长。
• PC市场AIPC渗透率提升，预计2024年规模化出货。
• 面板国货崛起，AMOLED面板中国份额首超韩国。
• PCB行业筑底中，寻求高端需求复苏。