20230529-万联证券-计算机行业周观点_AI算力驱动英伟达业绩超预期_微软宣布将推出Windows_Copilot_12页_1mb

| 标题: AI算力驱动英伟达业绩超预期，Microsoft宣布Windows Copilot推出 |
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| 行业核心观点：<br> - 周行情：申万计算机行业下跌103%，沪300指数下跌237%，行业排名申万一级第11位。<br> - 估值：PE TTM 49.00倍，高于历史均值48.91倍，估值高位。<br> - 投资建议：聚焦“大安全”和“数字化”机会，推荐信创、信息安全、产业数字化（如电力IT、医疗IT、证券IT）等。 |
| 关键事件点评：<br> - 英伟达业绩超预期：2024财年Q1收入719亿美元，数据中心业务强劲增长19%，指导2024财年Q2收入预计同比增长32.7%，显示AI算力高需求。<br> - Microsoft Windows Copilot：预计6月发布预览版，嵌入AI模型可提升人机交互、降低使用门槛；支持插件扩展，减少跨应用切换。 |
| 行业表现与建议：<br> - 周涨幅前五股票：中科信息(+75%)、维宏股份(+66%)、朗科科技(+55%)等。<br> - 细分机会：AI芯片、服务器厂商；电力IT、医疗IT、证券IT等。<br> - 风险：疫情反复、经济复苏不及、政策落地延迟、竞争加剧、数据建设不足等。 |