半导体行业供应链行业报告：景气度呈现复苏态势，国产替代集中发力-240523-财通证券-22页_1mb

全球半导体市场2024年呈现强劲复苏态势，尤其是中国市场增长迅猛。存储器领域，价格持续上涨带动企业扭亏为盈；晶圆代工方面，AI与消费电子需求推动订单量激增，尤其是台积电营收表现突出。中国大陆半导体设备需求旺盛，国产设备如北方华创、中微公司等在晶圆厂招标中取得进展，支撑了海外设备企业业绩。投资建议重点关注存储器企业（如佰维存储、江波龙）、晶圆代工厂和半导体设备零部件企业，但需警惕宏观需求放缓、技术验证不及预期和外部供应链风险。