20230910-山西证券-电子周跟踪_华为两款高端旗舰手机开售_戴尔FY23Q2业绩_指引超预期_17页_2mb

电子行业周报（20230904-20230910）总结

1. 市场表现

• 整体市场：电子行业涨12.3%，但市场整体下跌。上证指数、深圳成指、创业板指等主要指数均有不同程度下跌。
• 细分板块：半导体设备、电子化学品Ⅱ、半导体材料等板块表现亮眼，多数板块的P/E和P/B估值低于历史平均水平。
• 个股：木林森、汉威科技等个股涨幅居前；新相微、嘉元科技等个股跌幅显著。

2. 行业新闻

• 华为旗舰手机开售：华为Mate60Pro+和MateX5发布，搭载卫星通信功能，助力终端消费需求复苏。
• 戴尔业绩超预期：FY23Q2营收、净利润均超市场预期，Q3指引积极，服务业务环比增长。

3. 大厂业绩与指引

• AI芯片需求持续火爆：英伟达FY24Q2收入1351亿美元，数据中心业务增长强劲；AMD、NVIDIA业绩超出市场预期。
• 存储与传统芯片：SK海力士、美光部分业务受PC市场需求疲软影响，但AI相关产品需求旺盛。
• 汽车芯片：NXP、ST等公司汽车业务主导营收增长，产品供不应求。

4. 市场数据跟踪

• 全球半导体：销售额增速放缓，中国IC进口量大，出口呈现增长趋势。
• 货期情况：主要半导体产品货期多数回落，市场价格趋稳。

5. 风险提示

• 需求与技术风险：下游需求回暖不及预期，技术突破滞后、产能限制等问题。
• 外部风险：制裁升级、地缘政治等不确定因素。