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基石控股有限公司（Anchorstone Holdings Limited）总结

公司概况

• 公司名称：Anchorstone Holdings Limited（基石控股有限公司）
• 股份代号：1592
• 注册地：开曼群岛
• 主营业务：作为香港的分包商，专门提供云石及花岗石的供应及铺砌服务。
• 成立时间：公司源于1991年，于2016年正式成立。
• 市场地位：按2016年收益计算，集团是香港第二大云石及花岗石工程承建商，市场份额约为11.0%。

业务范围

• 承接项目类型：涵盖商业楼宇、住宅楼、酒店及公共基础设施的云石及花岗石工程。
• 服务模式：提供一站式综合服务，包括供应、铺砌及项目管理。
• 客户结构：主要客户为香港的总承建商，集团收益的大部分来自私营部门项目。

项目状况

• 在进行中的合约：截至2018年6月10日，集团共有11个供应及铺砌合约正在执行中。

竞争优势

• 良好声誉与过往业绩：凭借长期的行业经验和优质的服务，集团在市场中建立了良好的声誉。
• 专业技术和知识：在云石及花岗石领域拥有丰富的专业知识和先进技术。
• 经验丰富的项目管理团队：具备高效的项目管理能力，有助于提升项目执行效率与质量。

风险因素

• 收入不确定性：集团收入依赖于云石及花岗石项目的中标情况，无法保证持续获得新业务或新客户。
• 成本估算与项目延期风险：若未能准确评估投标项目成本，或项目出现延期，可能导致成本超支甚至亏损。
• 现金流风险：客户支付进度款与集团支付分包商及供应商款项之间存在时间差，可能影响集团现金流。

所得款项用途

• 79.5%：用于项目的启动资金
• 3.6%：用于壮大项目管理团队
• 5.9%：用于提升服务及加强销售与营销
• 3.0%：用于实施企业资源规划（ERP）系统
• 8.0%：用于偿还贷款

融资信息

• 發售總股數：3.00億股
• 配售股數：2.70億股
• 公開發售股數：3,000萬股
• 總股本：12.00億股
• 價格範圍：0.40 ~ 0.50 港元
• 預計集資額：1.20 ~ 1.50 億港元
• 市值：4.80 ~ 6.00 億港元
• 每手買賣股數：5,000 股
• 每手入場費：2,525.20 港元

财务摘要（截至12月31日止年度）

股东结构

• 主要股东：董事雷雨润持有75%的股份，显示其对公司具有较大控制权。

股息政策

• 股息政策：目前尚未拟定任何股息政策或分派比率。

时间表

• 申请时间：2018年6月20日至2018年6月25日中午
• 预期定价日：2018年6月25日（星期一）
• 发送股票及退款日：2018年7月3日（星期二）
• 开始买卖日期：2018年7月4日（星期三）

专业服务

• 核数及申报会计师：罗兵咸永道会计师事务所
• 法律顾问：罗拔臣律师事务所
• 独家保荐人：华高和昇财务顾问
• 联席牵头经办人：华金证券、太平基业证券、雅利多证券、骏昇证券

重要声明

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