上能电气股份有限公司创业板首次公开发行股票招股说明书申报稿2019年5月22日报送_430页_5mb

上能电气股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市总结

核心内容概述

上能电气股份有限公司（以下简称“公司”）拟首次公开发行人民币普通股（A股）并在深圳证券交易所上市。本次发行股数为1,833.36万股，每股面值为人民币1.00元，发行后总股本为7,333.36万股。公司已通过相关股东大会决议，明确了募集资金用途、利润分配政策、股份锁定期及稳定股价措施等关键事项。

主要观点

1. 风险提示
   创业板市场具有较高的投资风险，公司具备业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者需审慎决策。

2. 股份锁定承诺

   • 控股股东吴强承诺：锁定期满后两年内减持的，价格不低于发行价，减持数量不超过50%。
   • 其他持股5%以上股东（如段育鹤、陈敢峰、朔弘投资）承诺：锁定期满后两年内减持的，价格不低于发行价，减持数量不超过80%。
   • 实控人吴强与吴超父子承诺：上市后36个月内不转让所持股份，若股价低于发行价，锁定期自动延长。
   • 董事、高级管理人员及监事承诺：上市后12个月内不转让所持股份，若离职则在18个月内不转让。
   • 法人股东承诺：上市后36个月内不转让所持股份。

3. 稳定股价措施

   • 若公司股票连续20个交易日除权后加权平均价格低于每股净资产，将启动稳定股价措施，包括公司回购、控股股东及实际控制人增持、董事及高级管理人员增持等。
   • 公司回购：需经股东大会批准，资金总额不超过募集资金总额，单次回购不超过总股本的2%。
   • 控股股东及实际控制人增持：单次增持不超过总股本的2%。
   • 董事、高级管理人员增持：单次增持金额不少于其上年度薪酬的30%。

4. 填补即期回报措施

   • 公司承诺规范使用募集资金，提高运营效率，加快募投项目进度。
   • 制定利润分配政策，优先采用现金分红，且每年现金分红不低于可供分配利润的10%。
   • 董事、高管承诺不越权干预经营，不侵占公司利益，且将薪酬制度与公司回报措施挂钩。

5. 利润分配政策

   • 发行前滚存利润由新老股东按持股比例共同享有。
   • 上市后利润分配政策强调对投资者的合理回报，保持连续性和稳定性。
   • 公司制定了《公司上市后股东分红回报规划》，并明确利润分配的条件、比例和决策程序。

6. 中介机构承诺

   • 保荐机构、律师、会计师、评估师等均承诺若其出具的文件存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法赔偿投资者损失。

关键信息

一、发行概况

• 发行股票类型：人民币普通股（A股）
• 发行股数：1,833.36万股
• 拟上市地点：深圳证券交易所
• 发行方式：网下配售与网上申购相结合，或证监会认可的其他方式
• 承销方式：余额包销

二、股份锁定期

• 控股股东吴强：36个月
• 其他持股5%以上股东：12个月
• 董事、高级管理人员：12个月
• 监事：12个月
• 法人股东：36个月
• 其他自然人股东：12个月

三、稳定股价措施

• 公司回购：需在15个交易日内做出决议，30日内实施完毕
• 控股股东及实际控制人增持：2个交易日内做出公告，30日内实施完毕
• 董事、高管增持：30日内实施完毕，且金额不少于其上年度薪酬的30%

四、填补即期回报措施

• 募集资金专款专用，设立专项账户，签订三方监管协议
• 加强内部管理，提高运营效率，降低运营成本
• 按计划推进募投项目，加快实施进度
• 制定利润分配政策，优先采用现金分红，每年不低于10%

五、利润分配政策

• 利润分配方式：现金、股票、现金与股票结合
• 现金分红条件：可供分配利润为正，无重大投资或现金支付
• 现金分红比例：每年不少于10%，成熟期无重大支出不少于80%，有重大支出不少于40%，成长期有重大支出不少于20%

六、中介机构承诺

• 保荐机构（兴业证券）：若文件有虚假记载，将依法赔偿投资者
• 发行人律师：若文件有虚假记载，将依法赔偿投资者
• 申报会计师：若文件有虚假记载，将依法承担民事赔偿责任
• 评估师：若文件有虚假记载，将依法承担民事赔偿责任

七、主要财务数据（2016-2018）

• 资产总计：71,485.66万元（2016）→ 85,482.96万元（2017）→ 113,788.50万元（2018）
• 负债总计：57,655.33万元（2016）→ 57,953.16万元（2017）→ 79,808.78万元（2018）
• 股东权益总计：13,830.32万元（2016）→ 27,529.80万元（2017）→ 33,979.72万元（2018）
• 营业收入：54,814.99万元（2016）→ 68,351.00万元（2017）→ 84,672.45万元（2018）
• 净利润：3,629.41万元（2016）→ 5,964.48万元（2017）→ 7,054.92万元（2018）
• 每股经营活动产生的现金流量净额：-0.00元（2016）→ 0.86元（2017）→ 3.02元（2018）

八、公司业务与技术

• 主营业务：电力电子设备研发、生产、销售
• 产品包括：光伏逆变器、储能双向变流器、有源滤波器、SVG、智能电能质量矫正装置等
• 技术优势：拥有自主研发能力，获得多项专利和认证，如CNAS实验室、金太阳认证、CE认证、TÜV认证等
• 市场地位：2017年全球光伏逆变器出货量第五，中国第三；为大型央企和国企客户提供解决方案

九、公司治理与承诺

• 公司及全体董事、监事、高管承诺招股说明书真实、准确、完整
• 若未履行承诺，将依法赔偿投资者损失
• 控股股东及实际控制人承诺不越权干预经营，不侵占公司利益
• 董事、高管承诺不无偿输送利益，不从事与职责无关的投资活动

总结

上能电气股份有限公司在首次公开发行股票并在创业板上市前，已对股份锁定、稳定股价、填补即期回报、利润分配及中介机构责任等方面作出明确承诺和安排，旨在保障投资者权益、降低市场风险并提升公司治理水平。公司具备良好的财务状况和盈利能力，且在电力电子设备领域拥有较强的技术优势和市场份额。募集资金将用于推动公司业务发展，提高运营效率，并增强公司对投资者的回报能力。