20230801-川财证券-大制造行业二零二三年八月月报_重点关注顺周期相关板块和超导主题投资_10页_510kb

2023年8月市场分析总结

市场表现回顾

2023年7月，市场先抑后扬：上证指数上涨278%，沪深300上涨448%，但创业板综和中证1000显著下跌，防御性板块如非银金融、房地产、商贸零售等领涨，而科技板块如国防军工和机械设备则大幅下跌，分别跑输基准指数。

8月投资观点

• 市场进入调整期，AI科技主线回落，政策预期驱动关注顺周期和消费板块。
• 建议布局超跌个股，如基本面良好的消费品和农业概念股，同时波段操作关注室温超导等新技术主题。
• 推荐板块：先进制造（东方电气、比亚迪等）、数字经济（士兰微、广联达等），及国产化替代（锋龙股份等）。
• 策略：防守反击，重视筹码结构，避免追高。

风险与展望

• 风险包括产业政策低于预期、市场风格变化。
• 长期看好制造业转型，重点在数字化、绿色化和自主可控领域。