20231007-天风证券-基金风格配置监控周报_权益基金上周小幅上调大盘股票仓位_7页_606kb

公募基金风格监控

监控方法

基于公募基金季报、半年报及年报的披露规则，结合前十大重仓股、上市公司十大股东信息及行业配置数据，模拟补全公募基金全部持仓。

流程：

• 数据来源： 季报（T期）披露前十大重仓股和行业配置；半年报（T-1期）披露全部持仓。
• 模拟非重仓股持仓： 假设非重仓股持股种类不变，仅权重按比例变化，根据T-1期按比例调整权重得到T期持仓。
• 仓位估计： 将股票持仓拆分为大盘、小盘两部分，通过加权最小二乘法估计公募基金在各组合上的配置仓位。
• 分析维度： 大小盘配置、市值暴露、行业配置。

公募基金最新配置信息（截至2023-09-28）

表：公募基金最新持仓数据

本周变动：

• 普通股票型：大盘仓位上升0.8%，小盘仓位下降0.4%（当周估算值变动方向）。
• 偏股混合型：大盘仓位上升0.6%，小盘仓位下降1.4%。

仓位分位点：

• 普通股票型：19.7%，处于历史较低水平。
• 偏股混合型：31.6%，目前仍较低。

公募基金行业配置

表：行业配置情况（截至2023-09-28）

配置变动情况（上周）：

• 上行行业： 电子、计算机、通信、传媒、交通运输、煤炭
• 下行行业： 房地产、非银行金融、机械、银行、国防军工

风险提示

• 基金仓位数据基于模拟模型，可能存在失效风险。
• 市场风格可能发生变化，仓位估计值仅供参考。