20180928-长雄证券-高奥士国际-08042.HK-新股研究_高奥士国际控股有限公司_1页_391kb

高奧士國際控股有限公司總結

公司簡介

高奧士國際控股有限公司（股份代號：8042）是一家在香港註冊成立的人力資源服務供應商，於開曼群島註冊。公司主要為不同行業的客户提供招聘、調派及支薪服務。截至2017年，公司在香港人力資源服務行業中佔有約0.6%的市場份額。

核心業務

• 服務範疇：招聘服務、調派及支薪服務
• 客戶群：主要服務於時裝、物業、化妝品及美容、資訊科技及通訊、電子商貿、物料採購及醫療及保健等行業
• 業務關係：已與多個行業的主要客戶建立穩定的合作關係，部分客戶合作時間達一至九年
• 收益結構：香港市場收益佔比高達90.7%至94.5%，顯示業務高度集中於本地市場

競爭優勢

• 繁榮的聲譽作為香港優質的人力資源服務供應商
• 與不同行業的客戶建立了鞏固的業務關係
• 擁有龐大的求職者資料庫，為業務提供穩定的人才來源

風險因素

• 管理依賴：公司成功高度依賴主要管理人員及資深顧問
• 勞工密集型：業務性質屬勞工密集型，存在勞工短缺或員工成本上升的風險
• 客戶集中度：大部分收益來自最大客戶，若該客戶需求減少，將對財務狀況及經營業績造成重大影響

所得款項用途

公司擬將集資款項用於以下方面：

• 45.9%：用於擴充香港的招聘及調派支薪服務
• 25.8%：用於建立中國市場的招聘服務地位
• 11.0%：用於發展營銷能力
• 9.9%：用於提升資訊科技系統
• 7.4%：用作一般營運資金

財務摘要

認購資料

• 發售總股數：2.00億股
• 配售股數：1.80億股
• 公開發售股數：2,000萬股
• 總股本：8.00億股
• 價格範圍：0.30 – 0.40港元
• 預計集資額：6,000 – 8,000萬港元
• 市值：2.40 – 3.20億港元
• 每手買賣股數：10,000股
• 每手入場費：4,040.31港元
• 收款銀行：渣打銀行
• 核數及申報會計師：德勤·關黃陳方會計師行
• 法律顧問：羅夏信律師事務所
• 獨家保薦人：長雄證券
• 聯席牽頭經辦人：太平基業證券、生和（麒麟）證券
• 主要股東：
  • 董事陳家健家族：56.25%
  • 周家偉：18.75%

股息政策

目前尚未制定任何股息政策或分派比率，表明公司可能將盈利更多地用於業務擴張與發展。

發行時間表

• 申請時間：2018年9月28日至2018年10月4日正午
• 預期定價日：2018年10月4日（星期四）
• 發送股票及退款日：2018年10月11日（星期四）
• 開始買賣日期：2018年10月12日（星期五）

注意事項

本報告資料由長雄資料研究有限公司提供，僅供參考，不構成買賣要約。資料的準確性與可靠性未經保證，使用或依賴該資料所導致的損失，長雄及其相關方概不負責。