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铁矿石市场分析总结

核心内容概述

2023年1月10日，铁矿石2305主力合约收出一根震荡上涨的阳线，收盘价为839.5，较上一交易日上涨10个点，涨幅为1.21%。整体来看，铁矿石市场呈现供需双弱的格局，短期内价格将高位震荡，需关注后续供需变化及政策影响。

一、行情回顾

• 价格走势：铁矿石2305主力合约今日震荡上涨，收出上影线4.5个点、下影线3个点、实体10个点的阳线。
• 价格数据：
  • 开盘价：829.5
  • 收盘价：839.5
  • 最高价：844
  • 最低价：826.5
• 技术面分析：
  • 日线图显示震荡上涨，收复20日均线。
  • MACD指标继续开口向下运行，技术上处于高位震荡走势。

二、消息面情况

1. 政策导向

• 天津市生态环境局提出到2025年，绿色制造单位达300家，电炉钢比例达25%，重点领域能效达标产能比例超30%，工业单位增加值能耗下降高于地区生产总值能耗下降水平。

2. 产量数据

• 中钢协预计2022年中国粗钢产量约10.1亿吨，同比下降2.2%。

3. 海外动态

• 安塞乐米塔尔（ArcelorMittal）子公司安米（波兰）关停2号高炉，预计2023年3月开始检修，费用超1亿欧元。同时，3号高炉正在重启，预计未来2-3周达到最大产能。
• Dabrowa Gornicza工厂的两个高炉年产能均为230万吨左右。

4. 澳大利亚矿业进展

• Cyclone Metals Ltd收购加拿大Block103项目，该项目是全球最大的未开发磁铁矿铁矿项目，矿产资源超过72亿吨，铁品位为29.2%。项目已投入3500万美元，预计2022-2027年以5.43%的复合年增长率增长，市场价值达316亿美元。

三、基本面情况

供应端

• 澳巴发运：1月2日-1月8日，澳巴铁矿发运总量2267.4万吨，环比减少548.6万吨。其中，澳洲发运量1807.9万吨，环比减少82.7万吨；巴西发运量459.5万吨，环比减少465.8万吨。
• 中国到港：中国45港到港总量2482.4万吨，环比减少199.9万吨。供应进入全年低位，需关注后续变化。

库存端

• 港口库存：截至1月6日，45港进口铁矿库存环比减少55.09万吨至13130.54万吨，疏港量环比增加20.08万吨至311.96万吨。港口库存连续三周去库，后期需持续关注库存变化。

需求端

• 钢厂开工率：247家钢厂高炉开工率为74.64%，周环比下降0.57%，同比增加0.44%。
• 产能利用率：高炉炼铁产能利用率为81.93%，周环比下降0.66%，同比增加4.04%。
• 铁水产量：日均铁水产量220.72万吨，周环比下降1.79万吨，同比增加12.2万吨。
• 市场环境：当前下游终端处于淡季，钢厂亏损，减产导致开工率及铁水产量回落。发改委召开会议，强调加强铁矿石价格监管，抑制价格过快上涨。节前备库接近尾声，钢厂采购积极性下降。

四、市场展望

• 短期趋势：铁矿石价格呈现高位震荡走势，市场情绪偏谨慎。
• 关注重点：
  • 需求端变化，特别是钢厂减产及终端需求是否回暖。
  • 海外矿山供应情况，尤其是巴西雨季对发运的影响。
  • 国家政策对铁矿石价格的监管力度。

五、免责声明

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