20240823-财通证券-电力设备行业投资策略周报_主产业链出清_各板块均在复苏_19页_1mb

行业投资策略周报

电力设备产业链整体呈现复苏态势，各细分领域相继回暖。

光伏

• 硅料开启底部上涨，硅片、组件、辅材价格维持低位。
• 新能源市场竞争激烈，华能启动第二批组件集采。
• 美国调整光伏进口关税政策并增设对越南、泰国追加关税，行业面临新压力。

锂电

• 各环节价格处于底部，碳酸锂周跌幅0.63%，部分材料盈利开始企稳。
• 终端需求逐步释放，技术路线逐渐清晰，整体开始筑底回升。

风电

• 本周新增风电招标规模21.4GW，包括18.9GW陆上和0.5GW海上项目。
• 辽宁、河北、江苏等多地海上风电项目获批，辽宁“十四五”131GW海上风电规划获批，要求2025年前开工2GW。

电力设备

• 特高压与电网建设投资持续，二季度电网工程投资同比增长208%。
• 出口市场表现较强，变压器出口同比大幅提升，尤其是电网侧产品增长显著。
• 阳江三山岛海上风电柔直输电工程招标结果公布，特变电工、南瑞继保中标。

氢能

• 各地出台氢能支持政策，吉林、陕西实施氢车免通行费政策。
• 新疆哈密规划氢能重卡应用，辽源天楹投资百亿元建设绿氢项目。

机器人

• 国际巨头如谷歌、苹果、OpenAI纷纷发布新品，人形机器人成为关注焦点。
• 国内人形机器人生态快速形成，相关技术与产业正进入爆发阶段。

各板块处于多重利好和压力并存的环境中，需警惕政策变化和竞争加剧风险。

注：将上述内容汇总整理，控制在概要形式以便精简。如需结构调整或直方图等展示形式，请进一步指定。