20221102-浙商期货-ISM制造业PMI再度下滑_美债利率多数上涨_6页_641kb

文档总结

核心内容概述

本报告总结了2022年11月1日全球及中国金融市场的主要动态，涵盖股指、债市、黄金等市场表现，以及宏观经济数据与政策信息。整体来看，市场情绪呈现反复，资金情绪有所回暖，但部分资产如国债期货和黄金仍面临压力。

主要观点

股指市场

• 周三（11月1日）大盘集体反弹，深成指、创业板指涨幅超3%，沪指涨超2%，上证50指数大涨逾4%。
• 各板块普涨，光伏、锂电、白酒、食品、医药、汽车、养殖业等板块表现活跃。
• 个股普涨，两市超4400股飘红，当日成交额达9775亿元。
• 中概股多数上涨，优客工厂和达内教育涨幅显著。

债市表现

• 国债期货全线收跌，10年期主力合约下跌0.19%，5年期和2年期也分别下跌0.09%和0.03%。
• 资金面方面，Shibor短端品种涨跌不一，隔夜品种上行10.4bp，7天期和14天期分别下行12.3bp和33.1bp，1个月期小幅上行0.3bp。

黄金市场

• COMEX期金隔夜收于1651.0，9月美国CPI小幅回落但仍高于市场预期，核心通胀持续上行。
• 美债利率持续上行，导致黄金承压。
• SPDR黄金持仓量减少0.59%，至922.59吨。

关键信息

国外市场动态

• 美国股市：三大股指全线收跌，道指、标普500指数、纳指分别下跌0.24%、0.41%、0.89%。
• 美债收益率：多数上涨，3月期、2年期、3年期、5年期收益率分别上涨1.78、6.2、5.5、3.6个基点，10年期和30年期则小幅下跌。
• 澳洲联储：加息25个基点至2.85%，符合市场预期，年内第七次加息，并上调通胀预期至8%左右的峰值。
• 美国制造业PMI：10月ISM制造业PMI降至50.2，创2020年5月以来新低；同期Markit制造业PMI终值为50.4，同样创2020年6月以来新低，显示制造业景气度持续下滑。

国内市场动态

• 房地产市场：10月份全国100个城市新建住宅价格环比下跌0.01%，已连续4个月下跌；二手住宅价格连续6个月下跌，环比下跌城市增至75个。
• 公募REITs：产品面世一年多来备受投资者追捧，新品“一日售罄”屡见不鲜，平均涨幅达26.12%。底层资产经营状况稳中向好。
• 个体工商户政策：国务院介绍《促进个体工商户发展条例》，提出支持“名特优新”个体工商户，鼓励打造小而美、小而精的店铺，加快数字化发展。

运输市场

• 海运价格持续下跌，上海港至美西航线运价跌破2000美元/FEU，逐渐回调至疫情前水平。
• 海运需求疲软，专家认为市场整体不容乐观，海运业尚未看到触底反弹的迹象。

今日提示

• 15:00 德国9月季调后贸易帐（亿欧元）
• 15:55 德国10月季调后失业率（%）
• 17:00 欧元区10月Markit制造业PMI终值
• 20:15 美国10月ADP就业人数（万）
• 20:15 加拿大10月储备资产合计（亿美元）

图表信息

• 图1：国债收益率历史走势（来源：Wind，浙商期货研究中心）
• 图2：国债收益率曲线和每日变动（来源：Wind，浙商期货研究中心）

投资建议

• 股指：建议暂观望，市场情绪反复。
• 债市：十年期国债收益率为2.6621%，期债多单持有。
• 黄金：建议观望，短期承压。

免责声明

本报告由浙商期货研究中心发布，内容基于公开资料及研究分析，不构成投资建议。未经许可，不得擅自发布或修改。