毕马威-千里之行始于足下——“一带一路”沿线投资的税务挑战-2017-12页-3mb

《2018中国税务前瞻》——“一带一路”沿线投资的税务挑战总结

核心内容概述

“一带一路”倡议自2013年提出以来，已成为中国企业对外投资的重要方向。2015年至2017年8月期间，中国企业对“一带一路”沿线国家的非金融直接投资达380亿美元，同时签订了15,300份工程建设合同，总价值超过3,030亿美元。然而，随着投资规模的扩大，中国企业也面临日益复杂的税务挑战，特别是在常设机构认定和投融资回报的重复征税方面。

主要观点与关键信息

常设机构风险

• 常设机构认定：中国企业在“一带一路”沿线国家设立常设机构需根据当地税法和双边税收协定进行判断。通常，判定依据包括是否在当地形成实体（如人员、资产）以及是否进行经常性活动。
• 风险应对措施：企业可通过设立独立当地子公司或拆分合同活动来规避常设机构风险。
• 挑战与变化：随着OECD BEPS行动计划的推进，越来越多国家采用更严格的常设机构认定标准，给中国企业带来更大挑战。
• 案例分析：
  • 中兴通讯在印度的电信设备供应项目被认定为常设机构。
  • 振华港口机械在印度的港口建设也面临类似问题。
  • 上海电气在印度的发电站设备供应项目同样被质疑构成常设机构。
  • 海尔、华为、东方电气等企业也曾在印度遭遇类似税务争议。

投融资回报的重复征税问题

• 利息、股息与资本利得：这些投资收益在不同国家可能适用不同的税务处理方式，包括免税或源泉扣缴。
• 税收协定应用：中国与大多数“一带一路”沿线国家签署了税收协定，但协定的适用范围、条件和优惠存在差异，企业需谨慎处理。
• 申请流程复杂：部分国家采用“预先批准”或“先征后退”的方式，影响企业的现金流。
• 案例分析：
  • 某中国企业在马来西亚的玻璃生产线项目，通过国税总局协助，成功获得利息预提税豁免，节约税款3,400万元。
  • 中国鞋业集团在埃塞俄比亚的项目，通过东莞税务局协助，成功获得股息预提税优惠，节约税款30万美元。
  • 中国某企业向国开行支付贷款利息，通过国税总局的磋商，获得0%的预提所得税优惠，累计减免税款超500万美元。

中国税务机关的支持措施

• 政策支持：国家税务总局通过《国家税务总局关于进一步做好税收服务“一带一路”建设工作的通知》（税总发〔2017〕42号）等文件，为“走出去”企业提供支持。
• 税收指引：发布《“走出去”税收指引》，涵盖中国税务政策、税收协定、境外投资涉税登记与申报义务等内容。
• 相互协商程序（MAP）：国税总局通过MAP协助企业解决跨国税务争议，提高企业对这一程序的认知度。
• 信息共享：加强与“一带一路”沿线国家税务机关的信息交流与合作，推动税收协定的适用。

建议与展望

• 税务筹划：中国企业应提前制定税务筹划方案，以应对境外投资的税务风险。
• 税务顾问：建议企业积极寻求税务顾问的协助，优化投资结构和商业模式。
• 税务管理机制：应加强内部税务管理机制，提升税务风险防控能力。
• 未来趋势：随着“一带一路”项目持续扩展，税务问题将更加复杂，国税总局预计会更加积极地协助企业解决境外税务问题。

毕马威中国税务联系人