2012-清科2012年6月中国并购市场统计报告_4页_816kb
报告摘要
2012年6月中国并购市场总结
核心内容
2012年6月,中国并购市场共完成69起交易,与上月基本持平。披露金额的交易有63起,总金额为17.99亿美元,环比下降64.55%。平均每起交易金额约为2,856万美元。整体来看,市场以小规模交易为主,海外并购热度有所减退。
并购类型统计
| 并购类型 | 案例总数 | 比例 | 披露金额的案例数 | 披露金额 (US$M) | 比例 |
|---|---|---|---|---|---|
| 国内并购 | 56 | 81.2% | 54 | 1,153.30 | 64.1% |
| 海外并购 | 8 | 11.6% | 6 | 164.08 | 9.1% |
| 外资并购 | 5 | 7.2% | 3 | 482.04 | 26.8% |
| 合计 | 69 | 100.0% | 63 | 1,799.42 | 100.0% |
行业分布分析
按案例数量
| 行业 | 案例总数 | 比例 |
|---|---|---|
| 能源及矿产 | 12 | 17.4% |
| 建筑/工程 | 7 | 10.1% |
| 房地产 | 7 | 10.1% |
| 机械制造 | 7 | 10.1% |
| 汽车 | 5 | 7.2% |
| 清洁技术 | 4 | 5.8% |
| 互联网 | 4 | 5.8% |
| 电信及增值业务 | 4 | 5.8% |
| 连锁及零售 | 4 | 5.8% |
| 农/林/牧/渔 | 3 | 4.3% |
| 生物技术/医疗健康 | 3 | 4.3% |
| 化工原料及加工 | 3 | 4.3% |
| 食品&饮料 | 1 | 1.4% |
| 娱乐传媒 | 1 | 1.4% |
| 电子及光电设备 | 1 | 1.4% |
| 金融 | 1 | 1.4% |
| 其他 | 2 | 2.9% |
| 合计 | 69 | 100.0% |
按披露金额
| 行业 | 披露金额 (US$M) | 比例 | 平均金额 (US$M) |
|---|---|---|---|
| 建筑/工程 | 470.00 | 26.1% | 6,714.00 |
| 能源及矿产 | 199.96 | 11.1% | 16.66 |
| 机械制造 | 448.34 | 24.9% | 7,472.00 |
| 房地产 | 187.43 | 10.4% | 26.78 |
| 汽车 | 106.31 | 5.9% | 26.58 |
| 清洁技术 | 115.46 | 6.4% | 3,849.00 |
| 互联网 | 7.76 | 0.4% | 3.88 |
| 电信及增值业务 | 31.83 | 1.8% | 7.96 |
| 连锁及零售 | 61.69 | 3.4% | 20.56 |
| 其他 | 48.33 | 2.7% | 24.17 |
| 合计 | 1,799.42 | 100.0% | 28.56 |
海外并购情况
6月共完成8起海外并购,主要分布在清洁技术、建筑/工程、房地产、电子及光电设备等六个行业。其中,金亚科技以3,561万美元收购英国哈弗国际100%股权,是电子及光电设备行业首例“蛇吞象”式海外并购。
海外并购案例列表如下:
| 并购方 | 行业 | 被并购方 | 行业 | 并购金额 (US$M) |
|---|---|---|---|---|
| 江河幕墙 | 建筑/工程 | 承达集团 | 建筑/工程 | 78.03 |
| 亿城股份 | 房地产 | IWE公司 | 清洁技术 | 38.40 |
| 金亚科技 | 电子及光电设备 | 哈佛国际 | 连锁及零售 | 35.61 |
| 励晶太平洋 | 能源及矿产 | BCI | 能源及矿产 | 6.09 |
| 聚光科技 | 机械制造 | Synspec | 机械制造 | 4.98 |
| 海默科技 | 机械制造 | OSS公司 | 能源及矿产 | 0.97 |
| 汉能控股 | 清洁技术 | Solibro | 清洁技术 | N/A |
| 腾讯 | 互联网 | Epic游戏 | 互联网 | N/A |
外资并购情况
6月共完成5起外资并购,主要分布在机械制造、清洁技术、建筑/工程、电子及光电设备四个行业。其中,久益环球以约4.38亿美元收购国际煤机29.6%股份,持有其97.7%股份,成为当月交易规模最大的案例。
外资并购案例列表如下:
| 并购方 | 行业 | 被并购方 | 行业 | 并购金额 (US$M) |
|---|---|---|---|---|
| 久益环球 | 机械制造 | 国际煤机 | 机械制造 | 437.93 |
| 中国保绿资产 | 清洁技术 | 协鑫储能 | 清洁技术 | 43.06 |
| 澳洲 AST | 建筑/工程 | 杭州高普 | 建筑/工程 | 1.05 |
| 日本电产 | 电子及光电设备 | 江苏凯宇 | 汽车 | N/A |
| 美尔森 | 机械制造 | 茗熔电器 | 机械制造 | N/A |
关键信息
- 市场整体情况:6月中国并购市场完成69起交易,环比持平;披露金额为17.99亿美元,环比下降64.55%。
- 行业热度:建筑/工程行业在案例数量和披露金额上均表现突出,分别占10.1%和26.1%。
- 最大交易:中建股份以18.2亿元收购新疆建工85%股权,是国内并购案例中交易金额最大的一起。
- 海外并购:清洁技术、建筑/工程、房地产、电子及光电设备等行业表现活跃,但交易规模普遍较小。
- 外资并购:机械制造和清洁技术行业成为外资并购的主要领域,久益环球的收购案例为当月最大。
机构背景
- 清科研究中心:成立于2001年,专注于创业投资、私募股权、兼并收购等领域的研究,提供专业研究报告和行业定制服务,是大中华区最具权威的研究机构之一。
- 清科数据库:清科研究中心旗下的专业数据库,涵盖自1992年以来的中国创业投资与私募股权投资行业数据,包括基金、投资组合公司、并购和上市信息等,数据来源可靠,更新及时。
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