中国私人银行2016逆势增长、全球配置_39页_4mb

报告摘要

中国私人银行2016年发展报告总结

核心内容

2016年中国私人银行市场在经济新常态背景下展现出逆势增长的态势，成为银行业转型的重要引擎。报告指出，随着高净值客户对资产配置需求的增加，中国私人银行正逐步从传统的存贷业务向财富管理、全球资产配置等轻资产业务转型。通过境外投资、多元化资产配置和国际化布局，中资私人银行有机会在全球市场中找到新的增长点。

主要观点

市场潜力巨大：2015年底，中国个人可投资金融资产总额约为113万亿人民币，预计到2020年将增长至200万亿人民币，其中高净值家庭可投资资产预计达到整体个人财富的51%。
客户信心与投资多元化：92%的高净值人士对中国新常态下的经济转型持乐观或中性态度，80%的高净值客户认为其家庭财富在经济转型中将维持稳定或上涨。同时，他们开始寻求更丰富的投资渠道，如私募股权、海外资产、黄金等。
境外投资趋势明显：随着人民币贬值预期的增强，境外投资成为高净值客户的主流选择。预计未来五年，中国个人境外资产配置比例将从4.8%上升至9.4%，新增市场规模达13万亿人民币。
国际化战略重要性提升：中资私人银行应加快国际化步伐，通过跨境投资、离岸业务及境外在岸业务三种方式，逐步拓展全球市场。大型银行应同时发展跨境与离岸业务，而中小银行应聚焦跨境业务。
五大关键能力支撑国际化：中资私人银行需发展精准定位目标客户、境内外一体化服务、专业投顾引领销售、外部产品筛选管理及境外市场风险与合规管理五大能力，以应对国际化挑战。

关键信息

1. 市场增长数据

2015年，中国个人可投资金融资产总额约为113万亿人民币，年均增速为24%。
预计2020年，中国个人财富将达到200万亿人民币，年均复合增长率12%。
高净值人群可投资资产年均增速预计为15%，显著高于GDP增速。
2020年高净值家庭数量预计增长至388万户，年均增速13%。

2. 境外投资趋势

2015年，已有27%的高净值客户拥有境外投资，其中48%增加了境外配置。
未来三年内，56%的无境外投资客户表示将考虑进行境外投资。
境外投资动因从避险、移民向保值增值转变，催生财富管理服务需求。

3. 国际化路径与策略

三阶段发展路径：跨境投资（第一阶段）、离岸投资（第二阶段）、境外在岸业务（第三阶段）。
国际化手段：自建、并购、合作三种方式，其中并购和合作成为快速进入市场的有效途径。
重点布局地区：新加坡、香港等离岸金融中心，尤其是新加坡，因政策宽松、监管完善成为新的增长点。

4. 境内外一体化服务

高净值客户多居住在国内，但拥有境外资产，因此境内外一体化服务成为重要方向。
境内外客户经理需协同合作，确保服务效率与客户满意度。

5. 专业投顾与产品管理

国内客户对境外产品缺乏了解，需依赖专业投顾进行产品推荐与配置建议。
产品管理方面，应引入第三方产品为主，自行开发为辅，以满足客户多样化需求。

6. 风险与合规管理

境外业务需高度关注KYC、AML、防止销售误导、跨境销售规范等合规要求。
需建立完善的三道防线风险管理体系，加强员工培训和系统建设。

业务机会与挑战

客户下沉：境外投资需求从超高净值客户向普通高净值客户下沉，为中资银行提供更广阔的市场空间。
业务扩展：从单一的房地产投资向金融资产配置转变，为私人银行带来新的服务机会。
竞争加剧：外资银行在高端客户和离岸业务方面占据优势，中资银行需加强差异化服务和国际化能力。
政策机遇：随着监管逐步开放，跨境投资渠道将更加丰富，为中资银行带来更大的发展机会。

市场前景与建议

市场前景：预计未来五年，中国私人银行境外投资市场规模将达13万亿人民币，成为重要增长点。
发展建议：
- 加强境外市场研究与服务能力，构建专业投顾团队。
- 推动境内外一体化服务，提升客户满意度与服务效率。
- 灵活运用并购、合作等方式拓展境外业务，降低进入门槛。
- 强化风险与合规管理能力，确保境外业务稳健发展。