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量化交易策略周报总结（2013年6月7日）

核心内容概述

本报告总结了广发证券发展研究中心在2013年6月7日的量化交易策略表现，包括本周、今年以来以及期指上市以来的交易数据。涵盖的策略包括LPTT、收敛突变、日内波动极值、NTT、GFTD、MFHT和SMT等，分别从交易次数、收益率、成功率、最大回撤等方面进行了分析。

主要观点

• 多数策略本周表现盈利，其中日内波动极值策略表现最佳，周收益率为2.02%。
• MFHT策略本周表现较差，周收益率为**-0.34%，但其成功率高达70.00%**。
• NTT策略本周无交易，收益率为0.00%，但其历史表现较为稳健。
• GFTD策略尽管本周盈利，但今年以来和期指上市以来均出现较大回撤，风险较高。
• SMT策略本周表现亏损，收益率为**-1.50%**，且成功率极低。

关键信息

本周表现概览

今年以来表现概览

期指上市以来表现概览

策略分析

LPTT（低阶多项式拟合趋势交易策略）

• 本周表现：4次交易，1次盈利，3次亏损，收益率1.43%，成功率25.00%，最大回撤-0.68%。
• 历史表现：总交易次数389次，累积收益率21.16%，成功率32.90%，最大回撤-10.76%。
• 特点：中等收益，但回撤较大，需注意风险控制。

收敛突变策略

• 本周表现：6次交易，2次盈利，4次亏损，收益率1.58%，成功率33.33%，最大回撤-0.71%。
• 历史表现：总交易次数536次，累积收益率69.80%，成功率28.54%，最大回撤-7.99%。
• 特点：历史表现优秀，但本周回撤略高，需关注市场波动。

日内波动极值交易策略

• 本周表现：7次交易，3次盈利，4次亏损，收益率2.02%，成功率42.86%，最大回撤-0.43%。
• 历史表现：总交易次数830次，累积收益率75.28%，成功率27.71%，最大回撤-6.12%。
• 特点：本周盈利显著，历史表现优异，但回撤风险仍需关注。

NTT（噪声趋势交易策略）

• 本周表现：无交易，收益率0.00%。
• 历史表现：总交易次数43次，累积收益率13.24%，成功率65.12%，最大回撤-5.44%。
• 特点：策略在历史表现上稳健，但本周无操作，需进一步观察。

GFTD策略

• 本周表现：13次交易，5次盈利，8次亏损，收益率1.00%，成功率38.46%，最大回撤-1.21%。
• 历史表现：总交易次数2209次，累积收益率393.63%，成功率28.70%，最大回撤-17.53%。
• 特点：历史收益极高，但波动较大，风险较高。

MFHT策略

• 本周表现：10次交易，7次盈利，3次亏损，收益率-0.34%，成功率70.00%，最大回撤-0.63%。
• 历史表现：总交易次数3236次，累积收益率43.43%，成功率61.74%，最大回撤-7.39%。
• 特点：成功率高，但本周亏损，需关注策略稳定性。

SMT策略

• 本周表现：5次交易，全数亏损，收益率-1.50%，成功率0.00%，最大回撤-1.50%。
• 历史表现：总交易次数761次，累积收益率95.56%，成功率31.54%，最大回撤-5.48%。
• 特点：历史表现良好，但本周亏损严重，需优化交易逻辑。

风险提示

所有策略均基于历史数据进行统计和建模，在市场波动不确定性下可能存在失效风险，建议投资者结合市场变化谨慎决策。

联系方式

• 分析师：安宁宁（S0260512020003）
• 联系人：张超（020-87555888-8646）
• 邮箱：zhangchao@gf.com.cn
• 客服邮箱：gf fy@gf.com.cn
• 服务热线：020-87555888-8612

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