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报告摘要

晨会纪要总结

核心内容概述

本晨会纪要由分析师王浩发布，内容涵盖市场表现、经济预测、产业资讯、政策动态、公司公告及风险提示等。主要聚焦于A股及全球主要股指的表现，重点分析了锂价上涨、海上风电成本下降、新能源汽车发展、制造业支持政策等关键行业动态，同时披露了多家上市公司的重大公告，包括战略合作、投资并购、中标合同、增减持等。

主要观点与关键信息

一、市场表现

A股市场：
- 11月19日，上证综指报3560点，上涨1.13%；深证综指报14752点，上涨1.19%；创业板指报3419点，上涨1.04%。
- 两市合计成交11131.51亿元，超3200只个股上涨。
- 北向资金：净流入82.93亿元，其中沪股通净流入39.26亿元，深股通净流入43.67亿元。
- 板块表现：大金融板块（如券商）、房地产、光伏、氢能源等板块涨幅显著，而广告包装、农林牧渔板块小幅下跌。
全球主要股指：
- 恒生指数下跌1.07%，道琼斯工业指数下跌0.75%，标普500下跌0.14%。
- 日经225、韩国综合指数、俄罗斯RTS等指数微涨或小幅下跌。

二、经济预测（一致预期）

指标	2021年（E）	2022年（E）
GDP增长率	8.1%	5.5%
CPI增长率	0.9%	2.3%
PPI增长率	7.0%	3.0%
工业增加值	9.4%	5.8%
固定投资增速	7.2%	5.6%
出口增速	24.5%	8.1%
进口增速	22.2%	7.3%
社消增速	12.2%	10.3%
M2增速	8.8%	8.3%
人民币汇率	6.5	6.3

三、产业资讯

可再生能源发电装机容量突破10亿千瓦：
截至2021年10月底，我国可再生能源发电累计装机容量达10.02亿千瓦，占全国发电总装机容量的43.5%，其中水电、风电、太阳能发电和生物质发电装机分别达到3.85亿千瓦、2.99亿千瓦、2.82亿千瓦和3534万千瓦，均保持世界第一。
锂价将迎第三轮上涨：
锂矿与盐湖提锂板块因一则会议纪要引发市场关注，预计锂价将在四季度到春节前上涨，电池级碳酸锂价格可能达到25万元/吨。锂板块因行业供需基本面及估值提升，或迎来反弹机会。
海上风电平价发展提速：
国内首批平价海风机组投标报价已降至3800元/kW，比抢装价格下降40%以上，海上风电成本快速下降，平价发展成为趋势。
苹果加速自动驾驶布局：
苹果已完成第一代汽车芯片处理器的核心开发，目标在2025年前推出自动驾驶汽车，比此前计划提前。
钢铁行业碳达峰方案即将出台：
中国钢铁行业碳达峰实施方案及碳中和技术路线图已基本完成，预计近期公布，2025年前实现碳达峰，2030年前降碳30%。

四、政策与宏观动态

央行：稳健货币政策灵活精准：
强调保持流动性合理充裕，关注物价走势，确保政策力度和节奏适中，支持经济平稳发展。
李克强：支持外贸新业态与煤电企业：
支持发展跨境电商、海外仓等外贸新业态，同时确保煤电企业合理资金需求，保障电力稳定供应。
刘鹤：强化制造业信贷支持：
强调制造业是经济“压舱石”，金融机构应加大对制造业企业的信贷支持。
银保监会：房地产贷款保持稳定增长：
房地产合理贷款需求得到满足，10月末房地产贷款同比增长8.2%，个人住房贷款中90%以上用于支持首套房。
广州二手房贷政策松动：
广州部分银行可能不再严格按指导价评估二手房贷款，只要评估价能通过银行评审即可。

五、公司重要公告

重大事项

容百科技：与华友钴业签订战略合作协议，2022-2025年采购量不低于18万吨。
中银绒业：拟收购鑫锐恒100%股权，投建8万吨磷酸铁锂项目。
比亚迪：拟对全资子公司增资17亿美元，用于新能源汽车业务。
顺丰控股：10月速运物流业务收入132.6亿元，同比增长13.22%。
阳光城：控股股东股份质押比例达83.84%，但表示无流动性风险。

投资并购

卫宁健康：与复星健康达成战略合作，推进互联网医疗一体化。
蓝黛科技：与金康新能源签订战略合作协议，发展新能源汽车电驱动系统。

中标合同

万胜智能：预中标国家电网2.8亿元电能表采购项目。
特锐德：预中标1.097亿元国家电网相关项目。
金麒麟：获得铁路产品认证证书。

增减持

日久光电：拟7500万元-1.5亿元回购股份。
宇环数控：董事长许世雄等减持1.28%股份。
酷特智能：股东计划减持不超3.33%股份。
全筑股份：持股3.56%的股东蒋惠霆拟减持不超2%股份。

经营业务

恒瑞医药：引进基石药业抗CTLA-4单克隆抗体CS1002。
安旭生物：新冠抗原自测试剂获得欧盟CE认证。
中材节能：董事长马明亮不幸逝世。
松井股份：股东山东松安决定解散。

风险提示

本报告信息来源于公开资料，仅供参考，不构成投资建议。
投资决策需基于独立判断，自行承担风险。
报告中所含数据及分析方法存在局限性，不保证信息的准确性和完整性。
报告发布后，市场情况可能发生变化，建议投资者关注实时信息。

投资评级标准

股票评级	标准说明
买入	相对沪深300指数涨幅20%以上
增持	相对沪深300指数涨幅介于10%~20%之间
中性	相对沪深300指数涨幅介于-10%~10%之间
卖出	相对沪深300指数跌幅10%以上

行业评级	标准说明
强于大市	相对沪深300指数涨幅10%以上
中性	相对沪深300指数涨幅介于-10%~10%之间
弱于大市	相对沪深300指数跌幅10%以上

总结

本报告整体呈现A股市场强势上涨，尤其是大金融、房地产、新能源等板块表现突出。全球市场波动较大，部分指数如恒生、标普500等出现下跌。国内政策持续支持制造业及新能源行业发展，同时关注到锂价上涨、海上风电成本下降、苹果自动驾驶布局等热点事件。公司公告方面，多家企业涉及战略合作、投资并购、增减持及经营动态，显示市场活跃度较高。投资者需注意市场变化及政策影响，谨慎决策。

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