20241211-上海证券-机械设备行业周报_工程机械市场持续改善_多方入局人形机器人赛道_15页_1mb

机械行业周报总结

核心内容

本报告分析了2024年12月2日至12月6日期间机械行业的市场表现及行业动态，重点关注工程机械、自动化设备、半导体设备等细分领域，并提出相关投资建议和风险提示。

市场行情回顾

板块整体表现

• 中信机械行业：过去一周上涨3.95%，在所有一级行业中涨跌幅排名第12。
• 沪深300指数：上涨1.44%。
• 细分板块表现：
  • 通用设备：上涨6.38%，涨幅最大。
  • 工程机械：上涨0.27%，涨幅最小。
  • 专用设备：上涨3.53%。
  • 仪器仪表：上涨5.09%。
  • 金属制品：上涨5.67%。
  • 运输设备：上涨2.73%。

个股行情

• 涨幅前十：

  1. 埃夫特-U：+68.59%
  2. 山东矿机：+61.39%
  3. 大业股份：+61.14%
  4. 日发精机：+61.06%
  5. 五洲新春：+61.02%
  6. 泰尔股份：+60.93%
  7. 巨轮智能：+55.98%
  8. 黄河旋风：+55.31%
  9. 神州高铁：+47.83%
  10. 均普智能：+45.69%

• 跌幅前十：

  1. 瑞松科技：-21.93%
  2. 浙江大农：-20.46%
  3. ST金运：-16.57%
  4. 华源控股：-15.45%
  5. 威博液压：-12.88%
  6. *ST和科：-12.74%
  7. 东杰智能：-10.58%
  8. 鞍重股份：-9.87%
  9. 三维股份：-9.17%
  10. 仕净科技：-6.63%

行业高频数据跟踪

工程机械设备

• 11月工程机械主要产品月平均工作时长为96.7小时，环比增长8.79%。
• 11月工程机械主要产品月开工率为68.6%，环比增长5.46%。
• 11月挖掘机销售17590台，同比增长17.9%，其中内销增长20.5%，外销增长15.2%。

自动化设备

• 10月工业机器人产量为5.1万台，同比增长53.9%。
• 10月中国电梯、自动扶梯及升降机产量为11.3万台，同比下降2.6%。

锂电设备

• 10月新能源汽车销量为143.0万辆，同比增长49.6%。
• 10月动力电池装车量为5.9万兆瓦时，同比增长51.0%。

半导体设备

• 10月全球半导体销售额为568.8亿美元，同比增长22.1%。
• 10月中国半导体销售额为162.0亿美元，同比增长17.1%。

光伏设备

• 截至12月4日，致密料均价为39.00元/kg，环比下降1.27%。
• 单晶182/210尺寸硅片价格分别为1.15/1.70元/片，环比持平。
• 单晶PERC182/210电池片价格分别为0.28/0.28元/W，环比持平。
• 单晶PERC182/210组件价格分别为0.68/0.69元/W，环比持平。

原材料价格及汇率走势

• LME铜：9092.50美元/吨，环比上涨0.86%，年初至今上涨6.56%。
• LME铝：2607.50美元/吨，环比上涨0.33%，年初至今上涨12.13%。
• 中国塑料城价格指数：887.05，环比上涨0.43%，年初至今上涨6.26%。
• 钢材价格指数：97.44，环比上涨0.89%，年初至今下跌14.20%。
• 美元对人民币汇率：7.26，环比上涨0.35%，年初至今上涨1.77%。
• 上海HRB40020mm螺纹钢价格：3430.00元/吨，环比下跌0.58%，年初至今下跌14.25%。
• 布伦特原油期货结算价：71.12美元/桶，环比下跌2.50%，年初至今下跌6.29%。
• 全国液化天然气LNG价格：4466.00元/吨，环比上涨6.13%，年初至今下跌18.95%。

行业要闻及公告

政府政策支持

• 重庆市：发布支持具身智能机器人产业创新发展的若干措施，鼓励企业创建高新技术企业、专精特新“小巨人”企业。
• 四川省：发布人工智能产业链总体工作方案，涵盖智能机器人开发等内容。
• 杭州市：签订支持机器人产业高质量发展标准战略合作框架协议。

企业动态

• 华为：与地方政府合作打造具身智能产业创新中心，布局具身智能大模型、多模态大模型等。
• 大族机器人：与华为开展具身智能合作。
• 凯尔达：拟投资2亿元设立人形机器人子公司。
• 信捷电气：发布限制性股票激励计划，拟授予131.50万股。
• 川仪股份：拟对全资子公司增资，总额达16,197万元。

投资建议

建议关注以下领域及企业：

1. 工程机械：三一重工、中联重科、徐工机械、柳工、山推股份、恒立液压等。
2. 通用设备：安徽合力、杭叉集团。
3. 机床：海天精工、纽威股份、华中数控等。
4. 刀具：华锐精密、欧科亿、鼎泰高科等。
5. 人形机器人：技术壁垒高、价值量高的环节，如总成（拓普集团、三花智控）、传感器（汉威科技、东华测试、安培龙）、减速器（绿的谐波、双环传动、中大力德）、丝杠（恒立液压、贝斯特）、电机（鸣志电器）、设备（秦川机床、华辰装备、日发精机）等。
6. 3C板块：创世纪、博众精工、快克智能等。
7. 船舶：中国船舶、中国重工等。
8. 核电：中核科技等。
9. 半导体设备：北方华创、中微公司等。

风险提示

• 宏观经济下行风险
• 下游需求不及预期
• 原材料价格波动

分析师声明

• 本报告由刘阳东、王亚琪两位分析师撰写，信息来源合规，观点独立、客观。
• 投资评级体系为相对评级，基于行业基本面及估值预期，不构成个人投资建议。
• 投资者应自行判断，不依赖分析师观点进行决策。

免责声明

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