2016年-普华永道中国_勇闯蓝海拥抱医疗行业的新时代_14页_6mb

勇闯蓝海：医疗服务行业会计问题探讨（并表还是不并表）

核心内容概述

本文围绕医疗服务行业投资中常见的会计问题展开，重点探讨企业在不同经营模式下是否需要对被投资机构进行报表合并。文章指出，医疗服务行业的特殊性决定了并表与否的判断不能简单依赖股权比例，而应基于“控制”三要素：权力、可变回报、以及权力对回报的影响能力。

主要观点

1. 控制三要素是并表的核心依据

   • 权力：指投资方是否对被投资方的相关活动拥有实质性控制权。
   • 可变回报：指投资方从被投资方获取的回报是否具有变动性及量级。
   • 权力与回报的关系：投资方是否能通过权力影响回报的金额和变动性。

2. 并表与否需结合被投资方性质与投资目的

   • 医疗服务机构分为营利性与非营利性两种类型。
   • 投资方是否控制被投资方，需综合考虑其投资目的、交易安排、相关活动决策机制等因素。

3. 不同经营模式下的并表判断差异

   • 营利性机构：投资比例超过50%通常需并表。
   • 非营利性机构：即使投资比例未达50%，也可能因实质性权力和可变回报而需并表。

4. 控制的评估需考虑多个维度

   • 相关活动的识别：如经营方向、药品采购、人员薪酬、财务预算等。
   • 权力的实质性：需判断权利是否能对相关活动产生实际影响。
   • 可变回报的范围：包括财务性与非财务性，如管理费、供应链收益、品牌价值等。
   • 权力与回报的交互影响：回报的变动性可能影响对权力是否实质性的判断。

5. 特殊情况下控制权的判断复杂化

   • 管理合同的期限（如一年一签 vs. 30年）可能影响控制权的认定。
   • 被投资方依赖投资方的品牌、设备或财务支持，可能构成实质性的权力。
   • 非营利医院可能有转为营利医院的期权，这可能影响控制权的判断。

关键信息总结

投资模式与并表判断

• 新设医院：通常由投资方全资或控股，需并表。
• 收购公立医院/私立医院：需根据股权比例和控制权判断是否并表。
• IOT模式：投资方通过投资-运营-转让模式参与，通常不并表。
• 管理合同模式：如管理费固定，可能不构成控制；如管理费与业绩挂钩，则可能构成可变回报。
• 非营利医院改制：需考虑是否能获得可变回报，如管理费、供应链收益等。

控制三要素的实务应用

• 权力：需评估是否对相关活动有实质性的决策权。
• 可变回报：包括财务和非财务回报，如管理费、毛利、品牌溢价等。
• 权力与回报的关系：投资方是否能通过权力影响回报的金额和变动性。

案例分析要点

• 案例一：60%股权+董事会多数投票权 → 控制权成立。
• 案例二：2/3投票权但年度预算需一致通过 → 权力可能不具实质性。
• 案例三：非营利医院无法分红，但可通过管理费、供应链收益获取可变回报 → 可能构成控制。
• 案例四：利润分配比例与决策权不匹配 → 需综合考虑权力与回报的交互关系。

会计准则与政策环境的影响

• 合并报表会计准则（如CAS 33、IFRS 10）强调控制的判断需基于三要素。
• 非营利机构的回报机制复杂，需结合合同安排和政策背景进行分析。
• 政策环境的不确定性增加了控制判断的难度，投资方需权衡业务策略、风险与回报，以及政策的可操作性。

普华永道提供的协助

• 会计咨询服务：由合伙人金以文、张慧晞、陆晓华等提供。
• 审计服务：由合伙人吴峻、潘振宇、孔显，以及总监赵娟、王瑾等提供。

如需进一步探讨医疗服务行业的会计问题，可联系普华永道专业团队。