2022-11-29-北京大学国家发展研究院-中国商业银行数字化转型_测度_进程及影响_20页_12mb

中国商业银行数字化转型总结

核心内容

本文探讨了中国商业银行数字化转型的测度方法、转型进程及其对银行绩效与竞争力的影响。研究构建了一个涵盖战略、业务和管理三个维度的数字化转型指标体系，并使用2010—2018年221家商业银行的面板数据，对数字化转型的进程进行了定量分析。

主要观点

• 数字化转型的重要性：随着大数据、人工智能、物联网等技术的发展，数字化转型已成为商业银行提升竞争力的关键战略。
• 政策推动：中国人民银行和国务院多次出台政策推动金融科技发展，强调加快金融领域的数字化转型。
• 测度体系构建：研究构建了基于战略、业务和管理三个维度的数字化转型指标体系，以更全面地反映银行的数字化进程。
• 实证结果：数字化转型虽未显著提升整体银行绩效，但有助于提高存贷款业务盈利能力和收入获取效率，同时缓解新兴数字金融业态带来的冲击。

关键信息

一、数字化转型的测度指标

1. 战略数字化

• 指标：数字技术提及频率
• 计算方式：基于年报文本中数字技术相关关键词的提及次数，计算每10000词的提及频率。
• 结果：平均值为13.20，标准差为13.98，范围从0到111.70。

2. 业务数字化

• 指标：数字化渠道、数字化产品、数字化研发
  • 数字化渠道：手机银行、微信银行
  • 数字化产品：互联网理财、互联网信贷、电子商务
  • 数字化研发：3年内数字技术相关专利数量（取对数）
• 结果：
  • 数字化渠道平均值为1.114，标准差为0.869
  • 数字化产品平均值为0.636，标准差为0.950
  • 数字化研发平均值为0.076，标准差为0.392

3. 管理数字化

• 指标：数字化架构、数字化人才、数字化合作
  • 数字化架构：是否设立数字金融相关部门或金融科技子公司
  • 数字化人才：信息科技背景的董事和高管占比
  • 数字化合作：是否与外部科技公司开展投资合作
• 结果：
  • 数字化架构平均值为0.504，标准差为0.520
  • 数字化人才（董事）平均值为1.514，标准差为3.949
  • 数字化人才（高管）平均值为3.771，标准差为7.876
  • 数字化合作平均值为0.188，标准差为0.404

二、指标体系计算方法

1. 数据来源

• 2010—2018年商业银行年报文本及专利信息。
• 样本覆盖221家银行，占我国商业银行总资产的96%以上。

2. 无量纲化处理

• 使用线性功效函数法进行无量纲化，确保指标间的可比性。
• 公式为：
  $$
  x _ {i, j, k, t} ^ {*} = \frac {x _ {i , j , k , t} - x _ {j , k , 2 0 1 0} {} ^ {l}}{x _ {j , k , 2 0 1 0} {} ^ {h} - x _ {j , k , 2 0 1 0} {} ^ {l}} \times 1 0 0
  $$

3. 权重确定

• 使用主成分分析法确定各指标权重。
• 各维度权重：
  • 战略数字化：14.89%
  • 业务数字化：31.22%
  • 管理数字化：53.88%
• 二级指标权重：
  • 战略数字化：数字技术提及频率 100%
  • 业务数字化：数字化渠道 42.22%，数字化产品 47.18%，数字化研发 10.60%
  • 管理数字化：数字化架构 20.84%，信科董事 28.60%，信科高管 28.21%，数字化合作 22.35%

4. 加总计算

• 使用加权平均法合成总指数，公式为：
  $$
  I _ {i, t} = \sum_ {j = 1} ^ {3} w _ {j} z _ {i, j, t} = \sum_ {j = 1} ^ {3} w _ {j} \sum_ {k = 1} ^ {n} m _ {j, k} x _ {i, j, k, t} ^ {*}
  $$

三、异质性分析

1. 时间异质性

• 2010—2018年，银行数字化总指数从14.20增长至63.16，增长趋势明显。
• 转型阶段：
  • 2010—2012年：探索阶段
  • 2013—2015年：线上化阶段
  • 2016—2018年：科技化阶段

2. 区域异质性

• 北京市2010年数字化水平最高，广东省2018年领先。
• 区域差异显著，与经济水平及政策支持有关。

3. 银行类型异质性

• 2010年：国有银行领先
• 2018年：国有银行与股份制银行差距缩小，民营银行增长显著，城市商业银行领先农村商业银行，外资银行仍最低。

四、数字化转型对银行的影响

1. 对银行绩效的影响

• ROA：未显著提升
• NIM：每提升1个标准差，NIM提升0.217%
• 成本收入比：每提升1个标准差，成本收入比下降1.521%
• 结论：数字化转型有助于提升存贷款业务盈利能力和效率。

2. 对新兴业态冲击的缓冲作用

• 数字金融业态冲击每提升1个标准差，ROA下降0.240%
• 数字化转型总指数与冲击的交乘项显著为正，说明数字化转型有助于缓解冲击。
• 战略、业务、管理数字化均对冲击有缓冲作用，但需业务和管理层面落地才能真正提升竞争力。

3. 对线下分支机构的影响

• 数字化转型促进线下分支机构退出，每提升1个标准差，分支机构退出数增加2.3个。
• 战略与管理数字化促进分支机构退出，业务数字化则具有一定的抑制作用。

五、研究结论

• 数字化转型是商业银行提升竞争力和应对新兴业态冲击的重要手段。
• 本文构建的指标体系具有较强的内部有效性与外部延展性，为后续研究提供了测量工具。
• 研究结果支持数字化转型是未来银行获取竞争优势的必由之路，对政策制定具有重要参考价值。
• 研究仍存在不足，如部分数据缺失、对经济影响的深入研究不足。

六、研究贡献

• 理论贡献：构建了涵盖战略、业务、管理的数字化转型指标体系。
• 方法贡献：引入文本学习法构建关键词库，提升了测度的客观性和时效性。
• 实践贡献：为政策制定和银行战略提供数据支持和分析框架。

七、未来研究方向

• 进一步研究数字化转型对银行间竞争、信贷投放、普惠金融及区域经济的影响。
• 探索更全面的数字化转型指标，包括更详细的人才数据和更广泛的业务指标。