20240602-上海证券-电子行业周报_国家大基金三期扬帆起航_持续关注AI手机_PC催化事件_9页

电子行业周报总结

核心观点

• 当周SW电子指数上涨284%，显著跑赢沪深300指数（涨2.34%）。
• 国家大基金三期正式注册成立，注册资本3440亿元，超过前两期之和。
• 大基金三期股东结构更广泛，经营年限延长至15年，投向更注重半导体自主可控和AI领域。

市场回顾

• 电子板块各细分领域表现分化，电子化学品Ⅱ和半导体为最大亮点。
• AI手机/PC板块被市场高度关注，联想、惠普看好AIPC发展前景，6月有望迎来热潮。

投资建议

• 维持电子行业“增持”评级，认为半导体行业处于复苏阶段。
• 建议关注半导体设计、AIOT SoC、驱动芯片、军工电子等方向。
• 推荐个股：中科蓝讯、炬芯科技、峰岹科技、紫光国微等。

风险提示

• 中美贸易摩擦、终端需求、国产替代不及预期可能存在影响。

（字数：280）