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2016年1月29日晨会纪要总结

核心内容概览

本次晨会围绕多个行业及公司的最新动态进行了点评，重点分析了业绩预告、行业趋势、公司战略动向以及市场估值。整体来看，部分公司业绩表现超预期，行业景气度有所回升，同时关注了云计算、能源互联网、环保转型等投资主题。

主要观点与关键信息

1. 公司评论

• 圣农发展：2015年业绩亏损，但2016年将轻装上阵，禽链价格上涨弹性强，公司盈利好转趋势明确，坚定推荐。
• 巨化股份：控股股东增持，彰显对未来发展信心，公司积极布局制冷剂和电子化学材料领域，重点推荐。
• 索菲亚：业绩持续高增长，智能制造升级，品类延伸和O2O转型，预计16-17年净利润分别为6.34亿元和8.66亿元，维持“买入-A”评级。
• 环能科技：业绩略低于预期，但销售费用增加为未来订单获取奠定基础，期待黑臭河治理和外延发展。
• 红相电力：高送转预案披露，业务转型能源互联网，具备外延扩张潜力，积极关注。
• 国电南瑞：2015年四季度业绩大幅增长，资产注入预期，公司是独立电力交易软件和系统提供商，坚定推荐。
• 阿里巴巴：广告业务推高货币化率，物流、钉钉和阿里云发展良好，但需关注增速下行和份额下降风险。
• 大华：超跌买入机会，视频解决方案龙头，估值被低估，坚定加仓。
• 华讯方舟：盈利增强，资产置换开启发展新纪元，重点关注非公开发行能否通过。
• 机器人：业绩符合预期，订单逆势增长，发力特种和服务业机器人，持续推荐。
• 南方泵业：上调年度业绩预告，并购中咨华宇股权完成，转型环保加速推进，持续推荐。
• 超图软件：迎接2016年黄金收获季，受益于不动产登记市场启动和云计算技术变革，重点推荐。
• 亚马逊：关注云计算主题，AWS增长强劲，投资建议涵盖多家科技公司。
• 猪价新高有望：供需紧张，猪价可能创新高，禽链机会最大，推荐益生、圣农等公司。
• 天赐材料、当升科技：作为新能源汽车核心材料供应商，业绩高成长明显，估值已到底部，重点推荐。

2. 行业表现

• 行业表现前五名：

  • 银行：-4.9%
  • 煤炭：-6.6%
  • 家电：-7.3%
  • 石油石化：-7.6%
  • 食品饮料：-7.6%

• 行业表现后五名：

  • 计算机：-16.3%
  • 综合：-13.9%
  • 通信：-13.8%
  • 国防军工：-13.7%
  • 轻工制造：-13.5%

3. 业绩预告亮点

• 多家公司2016年一季度业绩增长显著，包括：
  • 张家界：净利润增长83.44%-91.71%
  • 湖北金环：净利润增长54.71%-85.65%
  • 航天科技：净利润增长57.34%
  • 诚志股份：净利润增长约50.22-74.81%
  • 七喜控股：净利润增49966-51483.15%
  • 汉麻产业：利润增长1298.16-1391.37%
  • 雪莱特：净利润增长218.67-247.64%
  • 延华智能：净利润增长50-100%
  • 英飞拓：净利润增长78.62%-108.4%
  • 盛通股份：净利润增长57.87%-79.79%
  • 华业资本：净利润增长90%到130%
  • 重庆港九：净利润增长50%左右
  • 西水股份：净利润增加105%左右
  • 西藏天路：净利润增长104%-150%
  • 江淮汽车：净利润增长60%左右
  • 置信电气：净利润增加55%左右
  • 栖霞建设：净利润增加1200%到1500%
  • 华建集团：净利润增长3094%-3430%
  • 南宁百货：净利润增加50%-90%
  • 新开普：净利润增长50%-70%
  • 初灵信息：净利润上升110%-140%
  • 联建光电：净利润增长65%-80%
  • 吴通控股：净利润上升200.11-228.47%
  • 保千里：净利润增1186.89-1357.22%
  • 华资实业：净利润增加1090%左右
  • 华业资本：净利润增长90%到130%
  • 华建集团：净利润增长3094%-3430%
  • 南宁百货：净利润增加50%-90%
  • 新开普：净利润增长50%-70%
  • 初灵信息：净利润上升110%-140%
  • 联建光电：净利润增长65%-80%
  • 吴通控股：净利润上升200.11-228.47%
  • 保千里：净利润增1186.89-1357.22%
  • 华资实业：净利润增加1090%左右

4. 增发信息

• 多家公司发布了增发预案，包括：
  • 泛海控股：非公开发行，募集资金57.50亿元
  • 赣能股份：非公开发行，募集资金21.58亿元
  • 丽鹏股份：非公开发行，募集资金2.45亿元
  • 益生股份：定向发行，募集资金5.93亿元
  • 掌趣科技：非公开发行，募集资金15.00亿元
  • 京新药业：非公开发行，募集资金4.16亿元
  • 卓繁信息：定向发行，募集资金0.12亿元
  • 申高制药：定向发行，募集资金0.02亿元
  • 帝联科技：定向发行，募集资金1.89亿元
  • 先锋科技：定向发行，募集资金0.60亿元
  • 固瑞股份：定向发行，募集资金0.15亿元
  • 百控股份：定向发行，募集资金0.20亿元
  • 森馥科技：定向发行，募集资金0.33亿元
  • 恒康达：定向发行，募集资金0.03亿元
  • 三川田：定向发行，募集资金0.07亿元
  • 牡丹联友：定向发行，募集资金0.08亿元
  • 天准科技：定向发行，募集资金0.53亿元
  • 亿邦股份：定向发行，募集资金0.56亿元
  • 前程人力：定向发行，募集资金0.14亿元
  • 嘉利股份：非公开发行，募集资金0.26亿元
  • 博威合金：预案发布，发行价格不低于10.77元/股

总结

本次晨会总结了多个公司的业绩表现和行业趋势，强调了在2016年，部分公司如圣农发展、巨化股份、索菲亚等业绩表现超预期，同时关注了云计算、能源互联网、环保转型等投资主题。此外，多个行业在2016年一季度表现出强劲的增长势头，值得关注。