20251114-广发期货-_金融_日报_5页_1mb

报告摘要

股指期货价差日报总结

核心内容

本报告为广发期货于2025年11月14日发布的股指期货价差日报，涵盖期现价差、跨期价差、跨品种比值等关键指标。
报告数据来源于Wind及广发期货研究所，包含多种期货合约的最新值、变化情况及历史分位数。

主要观点

期现价差：
- IF期现价差为-25.07，较前一日下降7.17，处于历史1年分位数36.00%，全历史分位数18.00%。
- IH期现价差为-4.87，较前一日下降3.36，处于历史1年分位数31.10%，全历史分位数34.40%。
- IC期现价差为-86.29，较前一日上升1.76，处于历史1年分位数29.50%，全历史分位数5.60%。
- IM期现价差为-112.18，较前一日上升4.40，处于历史1年分位数90.00%，全历史分位数16.80%。
跨期价差：
- IF跨期价差显示，次月-当月为-16.60，较前一日上升0.40，处于历史1年分位数23.70%，全历史分位数26.70%。
- 季月-当月为-47.80，较前一日下降3.80，处于历史1年分位数20.00%，全历史分位数23.40%。
- 远月-当月为-92.20，较前一日下降5.40，处于历史1年分位数20.00%，全历史分位数21.00%。
- 季月-次月为-31.20，较前一日下降4.20，处于历史1年分位数15.90%，全历史分位数21.10%。
- 远月-次月为-75.60，较前一日下降5.80，处于历史1年分位数11.00%，全历史分位数19.40%。
- 远月-季月为-44.40，较前一日下降1.60，处于历史1年分位数14.30%，全历史分位数16.40%。
IH跨期价差：
- 次月-当月为-3.80，较前一日上升0.20，处于历史1年分位数27.00%，全历史分位数40.80%。
- 季月-当月为-8.60，较前一日上升0.60，处于历史1年分位数22.50%，全历史分位数42.10%。
- 远月-当月为-13.00，较前一日上升3.80，处于历史1年分位数42.20%，全历史分位数48.70%。
- 季月-次月为-4.80，较前一日上升0.40，处于历史1年分位数22.50%，全历史分位数39.50%。
- 远月-次月为-9.20，较前一日上升3.60，处于历史1年分位数35.60%，全历史分位数47.20%。
- 远月-季月为-4.40，较前一日上升3.20，处于历史1年分位数29.50%，全历史分位数47.80%。
IC跨期价差：
- 次月-当月为-66.40，较前一日上升2.40，处于历史1年分位数26.60%，全历史分位数13.00%。
- 季月-当月为-248.00，较前一日下降6.40，处于历史1年分位数2.40%，全历史分位数3.50%。
- 远月-当月为-450.00，较前一日下降11.80，处于历史1年分位数0.40%，全历史分位数1.50%。
- 季月-次月为-181.60，较前一日下降8.80，处于历史1年分位数0.40%，全历史分位数2.50%。
- 远月-次月为-383.60，较前一日下降14.20，处于历史1年分位数0.40%，全历史分位数0.80%。
- 远月-季月为-202.00，较前一日下降5.40，处于历史1年分位数0.40%，全历史分位数1.70%。
IM跨期价差：
- 次月-当月为-87.60，较前一日上升0.80，处于历史1年分位数15.00%，全历史分位数7.40%。
- 季月-当月为-320.00，较前一日下降10.40，处于历史1年分位数5.00%，全历史分位数0.30%。
- 远月-当月为-554.00，较前一日下降15.60，处于历史1年分位数5.00%，全历史分位数0.10%。
- 季月-次月为-232.40，较前一日下降11.20，处于历史1年分位数5.00%，全历史分位数0.10%。
- 远月-次月为-466.40，较前一日下降16.40，处于历史1年分位数5.00%，全历史分位数0.10%。
- 远月-季月为-234.00，较前一日下降5.20，处于历史1年分位数5.00%，全历史分位数0.10%。
跨品种比值：
- 中证500/沪深300为1.5643，较前一日上升0.0052，处于历史1年分位数84.40%，全历史分位数66.00%。
- 中证500/上证50为2.3930，较前一日上升0.0137，处于历史1年分位数86.80%，全历史分位数71.80%。
- 沪深300/上证50为1.5298，较前一日上升0.0037，处于历史1年分位数86.80%，全历史分位数93.30%。
- 中证1000/沪深300为1.6143，较前一日上升0.0029，处于历史1年分位数64.70%，全历史分位数49.40%。
- IC/IF为1.5542，较前一日上升0.0081，处于历史1年分位数87.20%，全历史分位数86.70%。
- IC/H为2.3687，较前一日上升0.0172，处于历史1年分位数88.50%，全历史分位数91.40%。
- IF/H为1.5240，较前一日上升0.0031，处于历史1年分位数87.70%，全历史分位数92.00%。
- IM/IF为1.5990，较前一日上升0.0065，处于历史1年分位数66.80%，全历史分位数66.80%。

关键信息

本报告涉及多个股指期货合约的价差分析，包括期现价差和跨期价差。
价差数据反映了市场对不同期限合约的定价差异，以及其在历史数据中的相对位置。
跨品种比值有助于分析不同指数之间的相对表现及市场情绪。

国债期货价差日报总结

核心内容

本报告为广发期货于2025年11月14日发布的国债期货价差日报，涵盖基差、跨期价差、跨品种价差等关键指标。
报告数据来源于Wind及广发期货研究所。

主要观点

基差：
- TS基差为-0.0135，较前一日变化为0.0038，处于历史1年分位数22.70%。
- TF基差为-0.0058，较前一日变化为0.0298，处于历史1年分位数30.30%。
- T基差为0.1101，较前一日变化为0.0181，处于历史1年分位数47.20%。
- TL基差为-0.0128，较前一日变化为0.0080，处于历史1年分位数34.50%。
跨期价差：
- TS跨期价差显示，当季-下季为0.0460，较前一日变化为-0.0020，处于历史1年分位数33.20%。
- 当季-隔季为-0.0100，较前一日变化为0.0060，处于历史1年分位数26.00%。
- 下季-隔季为-0.0250，较前一日变化为-0.0050，处于历史1年分位数21.00%。
- TF跨期价差显示，当季-下季为0.0200，较前一日变化为-0.0150，处于历史1年分位数30.10%。
- 当季-隔季为-0.0050，较前一日变化为-0.0200，处于历史1年分位数25.50%。
- 下季-隔季为-0.0100，较前一日变化为-0.0050，处于历史1年分位数21.00%。
- T跨期价差显示，当季-下季为0.2200，较前一日变化为-0.0100，处于历史1年分位数43.40%。
- 当季-隔季为0.1800，较前一日变化为-0.0350，处于历史1年分位数31.80%。
- 下季-隔季为-0.0400，较前一日变化为-0.0250，处于历史1年分位数12.90%。
- TL跨期价差显示，当季-下季为0.2300，较前一日变化为-0.0200，处于历史1年分位数-。
- 当季-隔季为0.2400，较前一日变化为-0.0300，处于历史1年分位数-。
- 下季-隔季为-0.0100，较前一日变化为-0.0100，处于历史1年分位数-。
跨品种价差：
- TS-TF为-3.4230，较前一日变化为0.0750，处于历史1年分位数10.60%。
- TS-T为-5.9480，较前一日变化为0.1000，处于历史1年分位数10.80%。
- TF-T为-2.5250，较前一日变化为0.0250，处于历史1年分位数10.70%。
- TS-TL为-13.6680，较前一日变化为0.3100，处于历史1年分位数-。
- TF-TL为-10.2450，较前一日变化为0.2350，处于历史1年分位数-。
- T-TL为-7.7200，较前一日变化为0.2100，处于历史1年分位数-。

关键信息

本报告涉及多个国债期货合约的价差分析，包括基差、跨期价差、跨品种价差等关键指标。
价差数据反映了市场对不同期限合约的定价差异，以及其在历史数据中的相对位置。
跨品种价差有助于分析不同国债品种之间的相对表现及市场情绪。

贵金属期现日报总结

核心内容

本报告为广发期货于2025年11月14日发布的贵金属期现日报，涵盖国内与外盘期货价格、现货价格、基差、比价、利率与汇率、库存与持仓等关键指标。
报告数据来源于Wind、GeekRate、联合国港口监测、iFind及广发期货研究所。

主要观点

国内期货收盘价：
- AU2512合约收盘价为961.22元/克，较前一日上涨1.63%。
- AG2512合约收盘价为12588元/千克，较前一日上涨4.27%。
外盘期货收盘价：
- COMEX黄金主力合约收盘价为4174.50美元/盎司，较前一日下跌0.64%。
- COMEX白银主力合约收盘价为52.23美元/盎司，较前一日下跌1.88%。
现货价格：
- 伦敦金收盘价为4170.87美元/盎司，较前一日下跌0.57%。
- 伦敦银收盘价为52.33美元/盎司，较前一日下跌1.74%。
- 上金所黄金T+D收盘价为958.67元/克，较前一日上涨1.52%。
- 上金所白银T+D收盘价为12563元/千克，较前一日上涨3.90%。
基差：
- 黄金TD-沪金主力基差为-2.55，较前一日下降1.10，处于历史1年分位数53.00%。
- 白银TD-沪银主力基差为-25，较前一日下降44，处于历史1年分位数40.10%。
- 伦敦金-COMEX金基差为-3.64，较前一日上升3.16，处于历史1年分位数90.00%。
- 伦敦银-COMEX银基差为0.10，较前一日上升0.07，处于历史1年分位数91.50%。
比价：
- COMEX金/银比值为79.93，较前一日上升1.26%。
- 上期所金/银比值为76.36，较前一日下降2.52%。
利率与汇率：
- 10年期美债收益率为4.11%，较前一日上升0.7%。
- 2年期美债收益率为3.58%，较前一日上升0.6%。
- 10年期TIPS国债收益率为1.83%，较前一日上升1.1%。
- 美元指数为99.18，较前一日下降0.30%。
- 离岸人民币汇率为7.0974，较前一日下降0.21%。
库存与持仓：
- 上期所黄金库存为90426千克，较前一日上升0.90%。
- 上期所白银库存为584014千克，较前一日上升0.16%。
- COMEX黄金库存为37541510盎司，较前一日下降0.01%。
- COMEX白银库存为476315803盎司，较前一日下降0.39%。
- COMEX黄金注册仓单为19330565盎司，较前一日下降1.44%。
- COMEX白银注册仓单为156106320盎司，较前一日下降0.19%。
- SPRD黄金ETF持仓为1049吨，较前一日上升0.22%。
- SLV白银ETF持仓为15173吨，较前一日上升0.56%。

关键信息

本报告涉及贵金属期货及现货的价格、基差、比价、利率与汇率、库存与持仓等关键指标。
价格数据反映了市场对黄金和白银的定价变化，基差与比价数据有助于分析期货与现货之间的关系。
库存与持仓数据提供了市场参与者对贵金属的持有情况及市场供需动态。

集运产业期现日报总结

核心内容

本报告为广发期货于2025年11月14日发布的集运产业期现日报，涵盖现货报价、集运指数、期货价格及基差、基本面数据等关键指标。
报告数据来源于Wind、GeekRate、联合国港口监测、iFind及广发期货研究所。

主要观点

现货报价：
- MAERSK马士基运价为2440美元/FEU，较前一日下降0.20%。
- CMA达飞运价为2932美元/FEU，较前一日上升5.16%。
- MSC地中海运价为2265美元/FEU，较前一日上升0.00%。
- ONE海洋网联运价为2381美元/FEU，较前一日上升0.51%。
- EMC长荣运价为2510美元/FEU，较前一日上升0.00%。
集运指数：
- SCFIS（欧洲航线）结算价指数为1504.80点，较11月10日上升24.50%。
- SCFIS（美西航线）结算价指数为1329.71点，较11月3日上升4.94%。
- SCFI综合指数为1495.10点，较11月7日下降3.59%。
- SCFI（欧洲）为1323美元/TEU，较10月下降1.56%。
- SCFI（美西）为2212美元/FEU，较10月下降16.43%。
- SCFI（美东）为2848美元/FEU，较10月下降17.16%。
期货价格及基差：
- EC2602合约价格为1632.0点，较前一日下降0.28%。
- EC2604合约价格为1170.3点，较前一日下降0.15%。
- EC2506合约价格为1380.7点，较前一日上升1.17%。
- EC2508合约价格为1483.1点，较前一日上升0.75%。
- EC2510合约价格为1111.1点，较前一日下降1.66%。
- EC2512（主力）合约价格为1782.3点，较前一日上升1.88%。
- 基差（主力）为21.7点，较前一日下降33.64%。
基本面数据：
- 全球集装箱运力供给为3340.61万TEU，环比无变化。
- 上海港口准班率为49.08%，环比上升14.75%。
- 上海港口挂靠情况为326.00个，环比上升4.82%。
- 月度出口金额为3053.50亿美元，环比下降7.07%。
- 欧元区综合PMI为52.50点，环比上升2.54%。
- 欧盟消费者信心指数为-13.50点，环比上升5.59%。
- 美国制造业PMI指数为48.70点，环比下降0.81%。
- OECD综合领先指标为100.51点，环比上升0.06%。