20230409-华安证券-战略科技（计算机）行业周报_数字要素是AI与数字经济的最佳契合点；华为盘古发布_关注产业链与合作应用_22页_804kb

数字要素与AI、数字经济的契合点及华为盘古大模型应用分析

核心内容概述

数字要素作为AI与数字经济的重要支撑，已成为国家政策与技术发展的核心关注点。2020年，中央首次发布关于要素市场化配置的文件，2022年进一步出台数据基础制度文件，2023年3月，国家数据局的设立进一步明确了数据在未来国家发展中的重要地位。AI大模型的发展高度依赖数据，包括预训练数据、人机协同数据和精准知识库数据。因此，数据要素的激活和发展，为AI技术提供了强大的驱动力，同时推动了数字经济的进一步繁荣。

主要观点

• 数字要素的重要性：数字要素是AI和数字经济的最佳契合点，政策与技术双轮驱动，数据成为关键的生产要素。

• 数据对大模型的支撑：构建大模型需要三类数据：海量非结构化数据、人机协同数据和精准知识库数据。

• 行业应用与投资机会：建议关注在细分领域拥有核心数据使用权的公司，未来或将与大模型的下游应用产生更多契合点。具体包括：

  • 金融领域：银行IT类公司（如长亮科技、宇信科技等），证券业公司（如同花顺、恒生电子等），保险业公司（如中科软）。
  • 电力行业：用于波峰波谷预测的公司（如东方电子、国能日新等）。
  • 工业领域：工业数据和智能仪表数据应用（如赛意信息、汉得信息等）。
  • 医疗与医保领域：卫宁健康、创业慧康、思创医惠等。
  • 旅游与线下商业：石基信息、熵基科技、汇纳科技等。
  • 家居与汽车：智能语音交互、个人助手等。
  • 交通与航运：路线与航线规划（如千方科技、中远海科等）。

• 华为盘古大模型：在人工智能大模型技术高峰论坛上，华为云人工智能领域首席科学家田奇介绍了盘古大模型的应用进展，包括AI for Industries和AI for Science，覆盖气象、医药、税务、工业、机械、航天航空、土木、地质等多个领域。建议关注华为产业链相关标的，未来有望落地应用。

华为盘古大模型与产业链

华为盘古大模型的应用涵盖多个行业，包括但不限于：

• 气象：用于预测与分析。
• 医药：辅助药物研发与临床试验。
• 税务：提升税务处理与分析效率。
• 工业：优化生产流程，实现工业互联网。
• 机械与航天航空：提升设计与维护效率。
• 土木与地质：支持工程与地质勘探的智能化。

华为通过其产业链布局，推动盘古大模型在不同行业的落地，相关标的包括但不限于：

• 算力：神州数码、四川长虹、拓维信息、同方股份、紫光股份。
• 昇腾服务器：四川长虹、宝德计算机。
• 基础软件：麒麟软件、统信软件、东方通、宝蓝德、海量数据。
• 工业软件：能科科技、东方国信、中望软件。
• 金融：润和软件、软通动力、中科软。
• 电力：云鼎科技、智洋创新。
• 其他行业：如金融、教育、智能家居、网络安全等。

风险提示

• 疫情反复可能影响企业信息化支出。
• 财政与货币政策低于预期。
• 供应链波动可能对科技产业发展造成影响。

市场表现

• 计算机行业：本周上涨5.55%，跑赢上证综指、创业板指和沪深300指数。
• 个股表现：智慧医疗、网络安全类个股表现突出，如山大地纬、久远银海、万达信息等。
• 陆港通资金：恒生电子、广联达、用友网络持仓市值最高，久其软件、东方通、中国长城增持比例最高。

行业动态

EDA与科学仪器

• 日本政府发布半导体制造设备贸易管制规则，影响中国半导体产业。
• 华海诚科登陆科创板，股价大幅上涨。
• 龙芯中科完成国产化替代，推出基于龙芯平台的ERP系统。

电力信息化

• TCL中环年报显示营收与利润增长显著。
• 北京易华录与中电科筹划重组，推动电力信息化发展。
• 工信部推动新能源汽车发展，完善充换电基础设施。

网络安全

• 三六零股权变动，周鸿祎先生与胡欢女士股份分割。
• 吉大正元向特定对象发行股票，募集资金不超过2.14亿元。
• 迪普科技回购股份并取得多项专利与软件著作权。
• CYE发布网络安全成熟度报告，指出挪威、克罗地亚和日本在网络安全方面表现优异。

金融科技

• 中国农业银行推出金融AI大模型ChatABC，实现金融知识理解和问答应用。
• 招商银行推出“企业数智金融”品牌，涵盖线上金融、财资管理云和场景金融。
• 银保监会推动非银机构数据治理，提升数据管理能力。
• 曾刚指出数字化是服务实体经济的关键。

智慧医疗

• 天津小橙养老完成A轮融资，推进智慧养老布局。
• 费斯托展示自动化解决方案，助力中国医疗行业。
• 美国Vital Software推出智能数字平台，部署在美国多家医院。
• 广州东方略与百度健康战略合作，推进呼吸道传染病防护产品开发。

重点公司动态

• 行业信息化：麦迪科技、延华智能、和仁科技、赛意信息等公司有相关动态。
• 工业软件：概伦电子、和达科技、汉得信息、普联软件、鼎阳科技、工业富联等公司发布年报或进行股份回购。
• 汽车智能化：超图软件、天迈科技、道通科技等公司有业绩说明会或股份回购进展。
• 网络安全：三六零、吉大正元、迪普科技、亚信安全等公司有股权变动或股份回购。
• 云计算：天玑科技、易华录、用友网络、国联股份、万兴科技等公司进行股份回购或相关业务进展。
• 金融科技：南天信息、神州信息、创识科技、凌志软件、广电运通等公司有股份减持或回购动态。
• 人工智能：盛视科技、山石网科等公司有相关业务进展。

总结

数字要素的政策支持和技术需求推动AI与数字经济的深度融合，数据成为核心生产要素。华为盘古大模型在多个行业具有广泛应用前景，建议关注其产业链相关公司。同时，计算机行业整体表现强劲，部分细分领域如智慧医疗、网络安全、金融科技等具有较大的投资潜力。在市场动态方面，公司回购、股权激励、业绩说明会等信息频繁出现，显示行业活跃度较高。