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金融工程市场情绪与资金面分析总结（2018-03-23）

核心内容概述

本报告分析了2018年3月23日A股市场的情绪面、资金面及衍生品及其他相关指标，包括自然涨跌停情况、个股创新高/低情况、多空排列情况、大宗交易、融资融券、沪港深通资金流动、股指期货、波动率指数、PCR、分级基金等，为市场参与者提供了一套全面的市场情绪与资金流动数据。

主要观点

1. 情绪面分析

• 自然涨跌停情况：

  • 今日A股非ST个股中，自然涨停28只，占比0.82%；自然跌停415只，占比12.11%。
  • 涨停封板率44.44%，连板率14.00%，表明市场情绪偏弱，跌停个股数量显著增加。

• 个股创新高/低情况：

  • 创60日新高的个股58只，较上一交易日减少16只，占比1.69%，低于过去一年平均水平。
  • 创60日新低的个股451只，较上一交易日增加418只，占比13.16%，高于过去一年平均水平。
  • 表明市场整体处于下跌趋势，情绪较为悲观。

• 多空排列情况：

  • 多头排列看涨个股709只，占比20.69%，较上一交易日减少177只。
  • 空头排列看跌个股256只，占比7.47%，较上一交易日增加44只。
  • 多空力量对比显示空头力量增强，市场看跌情绪上升。

• 大宗交易情况：

  • 今日大宗交易总成交额为62413.58万元，较上一交易日有所下降。
  • 折价率上升至6.89%，表明市场存在一定的抛压。

2. 资金面分析

• 融资融券余额：

  • 昨日沪深两市两融余额为10111.00亿元，周环比上升0.21%。
  • 融资买入额373.93亿元，融券卖出额8.24亿元，净买入额365.70亿元，较上一交易日下降。

• 沪港深通资金流动：

  • 沪股通净流出14.09亿元，港股通净流出25.22亿元，较上一交易日有所下降。
  • 北向资金净流入11.13亿元，深股通净流出3.37亿元，港股通净流入5.44亿元。
  • 表明外资持续流出，市场资金面偏紧。

3. 衍生品及其他分析

• 股指期货：

  • 沪深300期指IF1804报收3816.40点，下跌4.37%，贴水2.27%。
  • 上证50期指IH1804报收2734.40点，下跌4.52%，贴水2.04%。
  • 中证500期指IC1804报收5665.60点，下跌6.08%，贴水2.10%。
  • 三大股指期货均大幅下跌，显示市场对后市预期偏悲观。

• 波动率指数：

  • 今日波动率指数为26.44，较上一交易日上升18.83%，表明市场波动性增加。
  • 50ETF报收2.78元，较上一交易日下跌2.66%。

• PCR（成交量与持仓量）：

  • PCR（成交量）为1.12，环比上升22.36%。
  • PCR（持仓量）为0.65，环比下降5.26%。
  • 说明市场看跌情绪增强，投资者倾向于卖出看跌期权。

• 分级基金：

  • 今日交易活跃的主动和被动股票型分级基金平均整体折价率为3.7753%。
  • 折价率波动较大，部分品种存在套利机会。

关键信息

• 自然涨停与跌停数量：自然涨停28只，自然跌停415只，跌停占比显著上升。
• 创新高/低个股数量：创新高的个股减少，创新低的个股大幅增加，市场整体情绪偏弱。
• 多空排列变化：多头排列个股减少，空头排列个股增加，空头力量增强。
• 大宗交易折价率：折价率上升至6.89%，市场抛压明显。
• 两融余额：两融余额周环比上升，但净买入额下降，显示市场资金观望情绪浓厚。
• 沪港通资金：外资持续净流出，北向资金净流入11.13亿元。
• 股指期货表现：沪深300、上证50、中证500期指均大幅下跌，贴水扩大。
• 波动率指数：波动率指数大幅上升，市场波动性增强。
• PCR变化：PCR（成交量）上升，PCR（持仓量）下降，看跌情绪增强。
• 分级基金折价率：折价率波动较大，存在套利机会。

风险提示

本报告仅为市场情况监控，不构成投资建议。投资者应独立评估市场信息，并结合自身投资目标和风险承受能力做出决策。