2018-生鲜供应链深度报告_兵马未动_粮草先行_37页-2mb

生鲜供应链深度报告总结

核心内容

本报告分析了中国生鲜供应链体系的现状与痛点，指出当前体系在农业、物流与零售三个维度存在效率不匹配、成本高、损耗高、加价高以及信息不对称等问题。同时，对比了传统供应链与现代化供应链的差异，并探讨了生鲜新零售供应链模式，包括超市与开放平台两种主要形式。

主要观点

• 生鲜供应链痛点：
  生鲜供应链涉及农业、物流与零售，由于产业对接不均衡、效率不匹配，导致成本高、损耗高、加价高。主要问题包括：

  • 产品流通半径小，滞销是常态；
  • 流通环节多，链条长，损耗大；
  • 生产端产品质量缺乏标准，安全难以控制；
  • 渠道端加价率高，价格不透明；
  • 消费者对新鲜、安全食材的需求与实际供应存在矛盾。

• 传统供应链VS现代供应链：
  传统供应链模式以农贸市场为中心，中间渠道多、效率低；而现代供应链体系以超市为核心，实现全产业链管控，效率更高。开放平台型供应链则通过互联网整合订单，担当一批商角色，提升物流效率与规模。

• 生鲜新零售模式对比：

  • 封闭式供应链（超市）：如永辉超市、家家悦，具备较强的选品能力、品类丰富度、物流中心效率和损耗控制能力，毛利率和净利率表现优于传统模式，具备长牛潜力。
  • 开放式B2B平台：如美菜、宋小菜、善之农，依托互联网收集订单，提升采购与物流效率，损耗率低，具备成为独角兽企业的潜力。

关键信息

商品端分析

• 猪肉：上游规模化趋势明显，南北双雄格局形成，流通环节效率仍有提升空间。
• 水产品：供应不稳定，标准化程度低，产品安全问题突出，需加强养殖管理与技术应用。
• 蔬果：种植分散，依赖冷链，损耗率高，标准化问题难以短期解决。
• 水果：进口与国内采购结合，标准化程度相对较高，但流通成本依然较高。

供应链模式对比

财务数据对比（部分企业）

标杆企业分析

• 永辉超市：全国化供应链体系最强，拥有12个物流中心，生鲜占比高，损耗率低，毛利率稳定，具备较强的扩张能力。
• 家家悦：区域性加密，依托山东物产，构建区域供应链体系，具备较强的本地化采购能力。
• 盒马鲜生：依托阿里品牌与流量，采用海外直采与区域直采相结合的模式，整体规模较小。
• 善之农：依托互联网平台“菜买卖”，实现线上线下融合，覆盖上海地区600多家农贸市场，线上订单活跃，具备成为服务型企业的潜力。

结论

中国生鲜供应链体系面临诸多挑战，包括信息不对称、损耗率高、渠道加价率高以及基础设施落后。现代供应链体系，尤其是以超市为中心的封闭式供应链，具备更高的效率与标准化管理能力，能够有效降低损耗与加价。开放平台型供应链则通过互联网技术整合需求，提升采购与物流效率，具备成为独角兽企业的潜力。未来，随着新技术与数字化的发展，生鲜供应链体系将向“扁平化+规模化”方向演进，形成更高效的流通模式。