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百度文心一言生态圈持续扩容 AIGC将再造元宇宙生产力

核心内容概述

本报告分析了2023年2月13日至2月17日期间，传媒新消费行业的市场表现、行业动态、重点公司进展及投资建议。核心内容包括AIGC技术对传媒行业的推动作用、百度文心一言生态圈的扩展、元宇宙相关政策的出台、游戏市场的发展现状及重点推荐个股。

主要观点

• AIGC技术推动行业升级：AIGC作为AI数字商业的探路者，将推动传媒行业向智能化、数字化方向发展，提升内容创作效率和用户体验。
• 百度文心一言生态圈扩展：自2月7日百度官宣文心一言后，2月14日首批生态圈企业接入，涵盖媒体、广告营销、影视、阅读等多个领域。
• 元宇宙发展加速：随着各地政策支持，如安徽合肥发布元宇宙产业发展规划，AIGC将为元宇宙生产力提供重要支撑。
• 传媒行业投资前景：给予传媒新消费行业推荐评级，认为2023年上半年业绩修复将为行业提供增长动力。
• 市场波动与回调：AIGC板块在2月16日出现阶段性回调，但长期趋势仍向好，技术应用的效率和业绩提升将逐步显现。

关键信息

市场表现

• 传媒行业：2023年1月涨幅8.9%，3月涨幅10.8%，12月跌幅-6.7%。
• 沪深300：1月跌幅-2.5%，3月涨幅5.7%，12月跌幅-12.8%。

重点推荐个股

• 蓝色光标：数字营销头部企业，已推出销博特AIGC工具并接入文心一言，打造全场景虚拟人工智能解决方案。
• 浙文互联：作为国资企业，接入文心一言，加速构建元宇宙基础设施，提升元宇宙营销能力。
• 风语筑：将AIGC能力引入数字化体验和元宇宙相关业务，提升数字人导览和交互体验。
• 华策影视：与百度合作，探索AIGC技术在影视内容创意、制作和宣发中的应用，助力智能化转型。
• 掌阅科技：利用内容版权资源和用户优势，探索AI与阅读结合的产品形态和商业模式。
• 芒果超媒：2023年为双平台深度融合关键年，广告业绩有望修复。
• 视觉中国：AIGC产出仍需版权支撑，拥有版权优势的企业将受益。
• 阜博集团：版权确权是AIGC商业化关键，确权企业将受益。
• 哔哩哔哩：关注其MCN机构及内容发展。
• 浙数文化：旗下传播大脑助力“读嘉”客户端升级。
• 姚记科技：关注其主业修复进展。
• 横店影视：春季档后定档不断，有望带动观影回暖。
• 博纳影业：受益于疫后观影回暖，后续定档有望提振业绩。
• 心动公司：关注《香肠派对》赛事进展及《火炬之光：无限》国服筹备。
• 吉比特：2022年游戏十强获奖，持续优化游戏内容。
• 百奥家庭互动：旗下游戏获得年度提名，优化在研产品。
• 电魂网络：《梦三国2》更新在即，赛事启动。
• 青瓷游戏：《最强蜗牛》上线泰国并更新国服内容。

风险提示

• 产业政策变化：可能影响行业发展方向。
• 业绩不及预期：部分公司可能未达预期盈利。
• 行业竞争加剧：技术发展可能带来更大竞争压力。
• 编播政策变化：可能影响影视内容制作和发行。
• 疫情波动：对线下娱乐和影视市场有影响。
• 宏观经济波动：可能影响整体行业表现。

行业动态

游戏市场

• 2022年中国游戏市场收入下降10.33%，用户规模首次下降。
• 2022年移动游戏收入下降14.40%，客户端游戏收入增长4.38%。
• 2023年1月全球热门手游收入TOP10中，腾讯《王者荣耀》蝉联冠军，米哈游《原神》位列第三。

电商与内容

• 抖音电商2022年售出239亿单商品，加强平台治理。
• 抖音内容驱动消费，通过短视频和直播引导用户种草。

影视市场

• 2023年2月票房Top3为《流浪地球2》《满江红》《蚁人与黄蜂女：量子狂潮》。
• 2023年拟上映电影包括《毒舌律师》《会考试的猛犸象》等。

综艺节目市场

• 热播综艺包括《无限超越班》《时光音乐会第二季》《半熟恋人 第二季》。
• 《无限超越班》和《半熟恋人 第二季》热度较高，播放量持续增长。

元宇宙与AIGC

• 百度文心一言推动AIGC技术在传媒行业的应用，提升内容生产效率。
• 安徽合肥推动元宇宙产业发展，建设长三角创新高地。
• AIGC技术与数字人、内容创作、版权管理等结合，推动元宇宙发展。

结论

百度文心一言生态圈持续扩容，AIGC技术正成为推动传媒行业智能化升级的重要工具。行业在新技术驱动下展现出新的增长潜力，同时面临一定的市场波动和政策风险。重点推荐的公司如蓝色光标、浙文互联、风语筑、华策影视、掌阅科技等，均在AIGC应用方面有所布局，有望受益于行业发展趋势。