20230709-德邦证券-化工新材料行业周报_商务部拟对镓_锗材料实施出口管制_5月半导体销售中国同比下滑29.5__12页_1mb

化工行业周报分析总结

1. 市场表现

• Wind新材料指数 本周环比下跌 126%。
• 各子行业表现分化：
  • 半导体材料指数 环比上涨 0.91%。
  • 显示器件材料指数 环比上涨 427%。
  • 有机硅材料指数 环比下跌 158%。
  • 碳纤维指数 环比下跌 226%。
  • 锂电化学品指数 环比下跌 266%。
  • 可降解塑料指数 环比下跌 0.21%。

2. 行业热点跟踪

• 商务部对镓、锗材料实施出口管制：
  • 自 2023 年 8 月 1 日起，管制金属镓、氮化镓、锗外延生长衬底等出口物项。
  • 出口需申请许可证，涉及半导体产业链。
• 衢州先导集成电路项目开工：
  • 投资 110 亿元，计划 2023-2026 年完成，年新增产值约 240 亿元。
  • 专注 MO 源、电子特气、光通器件等领域。
• 英威达尼龙 66 产能扩建：
  • 三期项目落成后，产能翻倍，投资约 175 亿元。
• 中国产 LCP 材料打入日本市场：
  • 宁波聚嘉年产 16 万吨/年 LCP，合作方为日本明和产业。

3. 细分市场数据

• 全球半导体销售额：2023 年 5 月环比增长 17%，同比下滑 211%。
  • 中国同比下滑 295%，欧洲同比增长 59%。
• 集成电路进出口：
  • 5 月中国集成电路出口金额同比下滑 258.1%，进口金额同比下滑 18.78%。
• 费城半导体指数：本周下跌 26%，反映全球市场承压。

4. 风险提示

• 下游需求不及预期、产品价格波动、产能释放不及预期。
• 政策风险（出口管制）及地缘政治因素。

本报告严格依据披露内容总结，不掺杂个人解读或主观判断。