20220217-国联证券-通信行业_东数西算_工程全面启动_数字经济基础设施_3页_378kb

通信行业总结

核心内容

“东数西算”工程是国家推动数字经济基础设施建设的重要举措，旨在通过全国一体化大数据中心体系的布局，优化算力资源配置，提升数据处理效率。该工程已于近日全面启动，首批8个算力枢纽节点和10个数据中心集群的建设标志着我国在算力基础设施领域迈出了关键一步。

主要观点

• 战略意义：通过“东数西算”工程，国家将数据中心建设与区域经济发展相结合，推动东西部资源均衡配置，促进数字经济高质量发展。
• 投资规模：我国数据中心规模已达500万标准机架，预计总投资规模在5000-7500亿元之间，未来将进一步扩大。
• 技术创新：工程将重点支持绿色数据中心、算力高效调度和国产基础软硬件等领域的技术创新，推动产业链协同发展。
• 行业影响：预计将带动数据中心运营、IT设备制造、信息通信、绿色能源等多个相关行业的发展，形成新的经济增长点。

关键信息

投资机会领域

• IDC运营和电信运营商：奥飞数据、美利云、数据港、宝信软件、光环新网、龙宇燃油、证通电子、首都在线、铜牛信息、中国移动、中国联通、中国电信等。
• IDC集成和运维：深桑达A、润建股份、城地香江、新炬网络等。
• 绿色节能技术：科华数据、中恒电气、佳力图、依米康、黑牡丹等。
• 国产基础软硬件：紫光股份、中科曙光、浪潮信息、神州数码、中国软件、诚迈科技、东方通等。
• 光模块：中际旭创、天孚通信、光库科技、博创科技、华工科技、光迅科技、新易盛、剑桥科技、铭普光磁等。

投资建议

• 评级：强于大市
• 投资逻辑：基于“东数西算”工程的启动，行业将迎来大规模投资和技术创新机遇，具有长期增长潜力。

风险提示

• 系统性风险：包括政策执行力度、技术发展速度、市场竞争加剧等。
• 行业推进不及预期：可能影响整体投资回报。

相关报告

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分析师信息

• 分析师：孙树明
• 执业证书编号：S0590521070001
• 邮箱：sunsm@glsc.com.cn
• 联系人：姜青山
• 邮箱：jiangqs@glsc.com.cn

评级说明

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