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电子行业半月报：AI赋能智能设备，头部厂商折叠屏手机加速布局

市场表现回顾

2024年7月上半月，电子行业表现强劲。申万电子指数环比上涨221%，稳居一级行业前三。其中，元件和半导体板块上涨尤为亮眼，分别上涨583%和331%，消费电子和电子化学品板块则出现分化，前者上涨153%而后者下跌35%。

AI与智能设备融合加速

• 折叠屏手机创新：三星Galaxy Z系列与GalaxyWatchUltra通过AI技术推出双屏同传、健康监测等创新功能；荣耀MagicV3折叠屏厚度至92mm，创造行业最薄纪录，同时搭载AI离焦护眼等AI功能。
• 软硬件协同发展：主要手机厂商正积极构建AI生态，推动AI功能与硬件设备深度融合，并拓展至智能手表、PC等不同终端。
• AI释放新应用：苹果、华为相继推出AI手机和生态，进一步推动AI从云端延伸到终端设备。

半导体产业发展态势

1. 设备市场创纪录：SEMI预测2024年全球半导体设备销售额达1090亿美元，同比增长34%。
2. 产能利用率恢复：TechInsights预测，AI驱动下半导体利用率将于下半年突破80%，其中先进制程如台积电5nm产能已接近饱和。
3. 面板市场格局：中国面板企业主导98英寸电视面板市场，控制超大尺寸LCD电视面板80%以上市场份额。
4. 云存储增长：AWS保持全球市场主导地位，Omdia预测云存储服务市场将在2028年达到1280亿美元规模。

公司动态亮点

1. 芯片设计领域：

   • 芯原股份Q2营收环比增长9187%
   • 澳门理工大学Q2预增61235%
   • 兆易创新存储芯片产品销量增长5418%

2. 产业链布局：

   • 浪潮信息半年度净利润增长7556%-10748%
   • 沪电股份半年度营收环比增长13684%
   • 鹏鼎控股单月营收增长2411%

3. 风险预警：

   • 宏观经济不达预期
   • 供应链受国际贸易摩擦影响
   • 技术迭代导致国产替代低于预期
   • 行业竞争加剧影响部分企业盈利能力

市场趋势展望

各细分领域保持高景气运行，消费电子市场逐步复苏，云存储等新兴领域增长迅猛，AI融合趋势明显。预计相关企业将在智能化浪潮中获得更大发展空间。