20170814-信达证券-融资融券每日投资参考_16页_1mb

证券研究报告总结

核心内容

本报告为信达证券金融工程与衍生品交易团队发布的《融资融券日报》，内容涵盖上一交易日市场回顾、今日标的股票事件提示以及事件投资组合操作情况。报告旨在通过分析融资融券数据、市场指数、行业表现及股票事件，为投资者提供参考信息。

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主要观点

1. 融资融券规模及市场表现

• 上一交易日，沪深两市融资融券余额为9093.07亿元，环比下降0.07%。
• 融资余额为9044.61亿元，环比下降0.1%；融券余额为48.46亿元，环比上升6.11%。
• 融资买入额为548.15亿元，环比增长12.76%；融资偿还额为557.13亿元，环比增长22.82%。

2. 市场指数表现

• 创业板指表现最好，下跌0.66%；深证成指表现最弱，下跌1.81%。
• 从5日涨跌幅来看，创业板指上涨1.31%，上证综指下跌1.64%。
• 从10日涨跌幅来看，创业板指上涨0.47%，中小板指下跌1.48%。
• 从20日涨跌幅来看，创业板指下跌0.2%，深证成指下跌1.31%。

3. 行业表现

• 表现较好的行业包括：国防军工（-0.44%）、医药生物（-0.61%）、通信（-0.67%）、传媒（-0.69%）、公用事业（-0.86%）。
• 表现较弱的行业包括：钢铁（-6.24%）、有色金属（-5.49%）、采掘（-4.38%）、化工（-2.64%）、建筑材料（-2.42%）。

4. 融资融券标的股票表现

• 涨幅前五名：恒宝股份（+10%）、中储股份（+4.99%）、广宇发展（+4.9%）、市北高新（+4.24%）、锦富技术（+4.03%）。
• 跌幅前五名：怡球资源（-10.02%）、云铝股份（-10.01%）、金岭矿业（-10.01%）、铁龙物流（-10.01%）、恒源煤电（-10.01%）。
• 五日量比前五名：平高电气（6.95）、广宇发展（6.15）、奋达科技（5.09）、东方园林（4.28）、明牌珠宝（3.15）。

5. 大宗交易情况

• 上一交易日发生大宗交易的股票有10只，包括铜陵有色、银泰资源、鱼跃医疗等。
• 大宗交易中，部分股票出现折价，如银泰资源折价9.90%，铜陵有色折价7.12%。

6. 标的股票事件提示

• 停复牌：今日共有44只股票停牌，2只股票复牌，包括广晟有色和露天煤业。
• 增发事件：今日有1只股票涉及增发，华银电力的股东大会已通过。
• 分红送转事件：今日有14只股票涉及分红送转，其中4只为实施公告日，9只为股权登记日，1只为除权除息日。
• 业绩报告：今日有1只股票发布业绩快报（方正证券），3只股票发布业绩预告（顺络电子、齐峰新材、中国联通）。
• 限售股解禁：未来7个交易日内，共有15只股票涉及限售股解禁，包括中粮糖业、中泰化学、江淮汽车等。

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关键信息

1. 融资融券数据

• 融资融券余额规模：9093.07亿元（-0.07%）。
• 融资买入额：548.15亿元（+12.76%）。
• 融资偿还额：557.13亿元（+22.82%）。

2. 融资余额占比及增速

• 融资余额占流通市值比例前五名：国民技术（22.18%）、全柴动力（22.09%）、千山药机（20.20%）、卓翼科技（20.15%）、华平股份（19.31%）。
• 融资余额占比增速前五名：中国铝业（+50.54%）、本钢板材（+42.32%）、南山铝业（+35.97%）、闰土股份（+34.52%）、云铝股份（+31.73%）。

3. 资金流入情况

• 金额流入率前五名：人福医药（53.36%）、九州通（47.07%）、紫鑫药业（38.35%）、中国国贸（37.28%）、宜华生活（36.56%）。
• 开盘净流入资金前五名：中国国贸（+37.61%）、宜华生活（+36.27%）、健民集团（+31.73%）、华润双鹤（+22.81%）、济川药业（+15.27%）。
• 尾盘净流入资金前五名：美都能源（+29.08%）、农业银行（+19.53%）、光大银行（+18.2%）、上海建工（+15.22%）、中国中冶（+14.41%）。

4. 事件投资组合操作

• 今日建仓股票：无。
• 今日拟平仓股票：柳工、中色股份、中炬高新、深圳华强等4只。
• 上一交易日组合收益率为-2.03%，累计收益率为110.21%，分别超越上证综指、沪深300及创业板指51.47、39.04及72.98个百分点。

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结构总结

一、上一交易日市场回顾

1. 融资融券规模及主要市场指数表现
2. 行业融资规模及指数表现
3. 标的ETF基金表现
4. 标的股票表现及融资规模
5. 标的股票大宗交易

二、今日标的股票事件提示

1. 标的股票停复牌
2. 大股东增减持标的股票
3. 标的股票增发
4. 标的股票分红送转
5. 发布相关业绩报告的标的股票
6. 标的股票限售股解禁

三、事件投资组合操作

1. 组合历史收益
2. 今日组合操作
3. 昨日组合操作回顾
4. 组合成分股

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图表目录

• 图表 1: 近三月每日融资融券余额规模 (亿元)
• 图表 2: 近三月每日融资买入额及偿还额（亿元）
• 图表 3: 近期主要市场指数涨跌幅 (%)
• 图表 4: 上一交易日两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速（%）
• 图表 5: 申万行业上一交易日涨跌幅（%）
• 图表 6: 融资融券ETF上一交易日涨跌幅（%）
• 图表 7: 上一交易日涨跌幅排名前 20 标的股票
• 图表 8: 上一交易日五日量比排名前 20 标的股票
• 图表 9: 上一交易日金额流入率排名前 20 标的股票
• 图表 10: 上一交易日开盘、尾盘资金净流入排名前 20 标的股票
• 图表 11: 上一交易日融资余额占流通市值比例及增速排名前 10 标的股票
• 图表 12: 上一交易日发生大宗交易标的股票
• 图表 13: 复牌及停牌标的股票
• 图表 14: 大股东持股比例变动标的股票
• 图表 15: 未来七个交易日标的股票增发
• 图表 16: 未来七个交易日发生分红送转事件标的股票
• 图表 17: 今日发布相关业绩报告的标的股票
• 图表 18: 未来七个交易日标的股票限售解禁
• 图表 19: 组合历史收益曲线
• 图表 20: 组合今年以来收益曲线
• 图表 21: 组合历史收益对比
• 图表 22: 今日拟建仓股票

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特别提示

• 本报告所列事件投资组合由信达证券研发中心事件选股策略模型生成，模型本身存在局限性，事件复杂性也可能影响组合收益率，因此不构成投资建议。